意見: 暗号通貨の強気相場が到来、準備はできていますか?

著者: CryptoTalk

編集：Vernacular Blockchain

空気の変化を感じ取ることができます。仮想通貨の次の大きな強気相場を示唆するシグナルは、単なる空想ではありません。無視できない、現実の金融シグナルに基づいています。世界市場を注意深く監視している者として、私は仮想通貨、特にビットコインは今まさに力強い上昇局面を迎えていると確信しています。その理由を分析したいと思います。

世界的な金利低下からマネーサプライ（M2）の増加、そして機関投資家による大規模な購入に至るまで、勢いは急速に高まっています。そして、ビットコインは、その中核となるファンダメンタルズのおかげで、その恩恵を受ける絶好の位置にいます。

データとマクロトレンドを見てみましょう。まだ迷っているなら、今が準備する最後のチャンスかもしれません。

ビットコインのファンダメンタルズはそれを理想的な長期資産にする

ビットコインは単なるデジタル通貨ではありません。世界的な金融システムの欠陥に対する直接的な回答です。政府が際限なく紙幣を刷り続ける時代に、ビットコインの供給量は2100万枚で恒久的に固定されています。この特性こそが、ビットコインを非常に強力なものにしているのです。

現在、ビットコインは約10万4500ドルで取引されており、2022年の弱気相場の安値からの急反発となっています。しかし、これは依然として長期的なトレンドの始まりのように見えます。なぜでしょうか？それは、世界がビットコインの本質、つまり分散型でインフレに強い価値の保存手段に徐々に気づき始めているからです。

米国政府は、2025年3月に戦略的ビットコイン準備金を開始した際に、そのことを認めました。これは、政府のビットコインに対する見方が「投機資産」から「戦略的マクロヘッジ」へと大きく転換したことを示しました。

機関投資家もこのトレンドに追随している。ビットコインを購入しているのは、もはやテクノロジーに精通した個人投資家だけではない。年金基金、保険会社、そして政府系ファンドも、ひっそりとビットコインを買い集めている。

世界的な金利低下が強気相場を後押し

世界的な金融緩和サイクルが正式に始まりました。世界中の中央銀行は金利引き下げに競い合っています。

ECBは最近、主要金利を2%に引き下げた。
カナダ銀行も金利を引き下げた。
米連邦準備制度理事会は金利引き下げの圧力に直面している。

低金利は投資家の行動を変えます。利回りが低下すると、現金や債券の魅力は低下し、仮想通貨のような上昇余地の大きい資産に資金が流れ始めます。

ビットコインの価格は過去の利下げサイクルで急騰してきました。2020年から2021年の低金利期にビットコインの価格が急騰したのは偶然ではありません。今、歴史は繰り返されようとしていますが、大きな違いが1つあります。それは、ビットコインスポットETF 、機関投資家による保管インフラ、そしてビットコインに対する一般の理解の広がりです。

金利が下落する世界でビットコインを保有することは、単なる投機ではなく、価値を維持することになります。

世界のM2マネーサプライは急速に増加している

マネーサプライについて話しましょう。

M2は、経済における現金、貯蓄、その他の流動資産の総額を表します。現在、再び増加傾向にあります。2025年第2四半期時点で、世界のM2供給量は約93兆ドルに達しています。米国だけでも、M2は過去最高の21.93兆ドルに達し、前年比4%以上増加しました。

それは単なる数字ではなく、シグナルなのです。

マネーサプライが拡大すると、法定通貨の購買力は低下します。これは貨幣経済学の基本的な原理です。現金の価値が下がると、人々は富を守るために実物資産を求め始めます。まさにこの時にビットコインは繁栄するのです。

ビットコインは単なるリスクオン資産ではありません。法定通貨が無限に存在する世界において、その限られた供給量は、発行される兆単位ごとにますます貴重になります。

機関投資家は静かに着実にビットコインを購入している

世界最大の資金は、何の騒ぎもなく動きます。そして今、その資金はビットコインに流れ込んでいます。

2025年5月だけで、米国のスポットビットコインETFは52億ドルの純流入を記録しました。これはミーム銘柄のトレーダーではなく、長期的な視点を持ち、何年も保有するポジションを構築する機関投資家です。

ETFだけではありません。

ファミリーオフィス、保険会社、そして政府さえも、ビットコインの直接保有を検討しています。自己管理を選択する人もいれば、フィデリティやCoinbase Primeのような信頼できるカストディアンに頼る人もいます。しかし、結果は同じです。つまり、有限資産への需要が高まるということです。

この着実な流入は短期的な投機を刺激するものではありませんが、持続可能な長期的な価格上昇の基盤となります。

マクロ環境は全体的に強気である

全体像を見ると、楽観的にならないのは難しい。

2025 年のさらなる発展に向けたマクロ環境は次のとおりです。

金利が下がり、法定通貨の価値が下がります。
通貨供給量が増加し、現金の価値が下がります。
制度的採用が増加し、正当性と資本がもたらされます。
インフレから地政学まで、世界的な不確実性は依然として高いままです。

これらの要素を組み合わせると、デジタルゴールドのようなヘッジ資産としてのビットコインの役割がこれまで以上に明確になります。

これに最近のビットコイン半減期が加わり、市場における新規BTCの供給量が減少したことで、需要と供給のパーフェクトストームが生まれています。需要は増加し、供給は減少し、価格もそれに反応するのです。

ビットコインが10万ドル以上を維持し、11万2000ドルの抵抗レベルを突破した場合、次の目標は12万ドル、あるいはそれ以上になる可能性があります。

イーサリアムとアルトコインはビットコインに追随するだろう

私はビットコインに焦点を当てていますが、ビットコインが大幅に上昇すると他の通貨も追随する傾向があるため、暗号通貨エコシステム全体についても言及する価値があります。

イーサリアムの価格は勢いを増し、 5,800ドルを超えたままです。

Optimism や Arbitrum などのレイヤー 2 スケーリングソリューションが広く採用されつつあります。
分散型金融（DeFi）における総ロック価値（TVL）は着実に回復しています。
スポット ETH の発売の噂があり、機関投資家からの大きな需要が引き起こされる可能性があります。

歴史的に見ると、ビットコインのドミナンスがピークに達すると、資金はイーサリアム、次に主要アルトコイン、そして潜在力のある小型コインへとシフトし始めます。これは2017年と2021年に見られたパターンであり、2025年にも繰り返される可能性があります。

したがって、市場を見ている場合は、ビットコインの価格だけでなく、その後にお金がどこに行くのかにも注目してください。

これはトップではない

実のところ、これはピークではなく、むしろ中間点に近い。次の暗号通貨の強気相場は「起こるかどうか」の問題ではなく、「いつ起こるか」の問題だ。

ファンダメンタルズはかつてないほど強固になり、マクロ環境も整った。しかし、ほとんどの人は未だに何が起こっているのかを完全には理解していない。

完璧なエントリータイミングを待っていたなら、覚えておいてください。買いのベストタイミングはパニック時です。次にベストタイミングは、世界が追随する前の今かもしれません。

市場は波のように動きます。しかし、長期的な視点を持ち、賢明なポジションを取れば、ビットコインや暗号通貨は依然として人生を変えるような上昇の可能性を秘めています。