PAデイリーニュース | チャンポン・ジャオ氏はビットコインのスーパーサイクルに対する信頼を下げたと語る。イーロン・マスク氏はスペースXが来年ドージコインを月に持ち込むことができるかもしれないと語る。

今日のトップニュースのハイライト:

マクロおよび規制

米国の検察当局は、ステーブルコイン法が暗号通貨企業が詐欺で利益を得ることを許していると非難している。

CNNによると、ニューヨーク州司法長官レティシア・ジェームズ氏、マンハッタン地区検事アルビン・ブラッグ氏、その他複数の検察官は最近、連邦上院議員宛てに共同書簡を送り、ステーブルコイン規制法案であるGENIUS法に重大な欠陥があると批判した。彼らは、この法律は詐欺の被害者を効果的に保護しておらず、ステーブルコイン発行者が「詐欺で利益を得る」ための法的根拠を与える可能性があると主張している。書簡では、この法案はステーブルコインに銀行並みの準備金要件を規定しているものの、盗難資金を被害者に返還することを義務付ける規定が欠けていると主張している。この欠陥は「ステーブルコイン発行者を勢いづかせ、盗難資金を被害者に返還する代わりに、彼らがその管理を継続するための法的根拠さえ与えている」と彼らは主張している。さらに、書簡では2つの主要発行者の具体的な行動を非難している。テザーは疑わしいUSDT取引を凍結できるものの、連邦法執行機関に協力する際にはケースバイケースでしか対応していない。そして、Circle 社は、資金を凍結することに同意した後も、被害者に資金を返還せずに保有し、原資産に投資して利息を得ていたと非難されている。これは、法執行機関の要請を拒否するための「明らかな」経済的インセンティブである。

香港証券先物委員会（SFC）は、「ADGプラットフォーム/格睿德」を疑わしい仮想資産取引プラットフォームのリストに追加した。

香港証券先物委員会（SFC）は本日、「ADGプラットフォーム/格睿德科技有限公司」を疑わしい仮想資産取引プラットフォームのリストに追加したと発表した。SFCによると、このプラットフォームは「証券」を構成する疑いのあるトークン化された実物資産およびステーブルコインの取引サービスを提供していると主張しており、無許可の活動を行っている疑いがある。

香港は、仮想資産の追跡などの議題を扱ったインターポールのサイバー犯罪パネルの初の年次会議を主催した。

中国新聞網によると、香港でインターポール（国際刑事警察機構）サイバー犯罪専門家グループの第1回年次会議が開催された。会議では、オンライン恐喝、人工知能（AI）、仮想資産追跡など、複数の議題が取り上げられた。香港警察の周一明長官は、警察は仮想資産関連犯罪の新たな傾向に注目し、昨年、官民連携プラットフォームとして仮想資産情報タスクフォースを設立し、技術的課題に共同で取り組んでいると述べた。香港警察はまた、仮想資産の捜査プロセスを視覚的に提示し、捜査官に包括的な支援を提供する仮想資産追跡システムも開発している。

74歳のフランス人男性が誘拐され、16時間にわたって拷問を受けた。誘拐犯は彼の息子を仮想通貨界の大物と勘違いしていた。

フランスメディアの報道によると、20代の男3人が74歳の男性を誘拐し、拷問した疑いで逮捕された。事件は1月25日早朝、フランス南東部イゼール県ヴォワロンで発生した。誘拐犯は被害者の息子から350万ドル相当の仮想通貨を脅し取ろうとしたが、最終的に被害者が仮想通貨界の大物ではなく、普通のウェブ開発者であることが判明した。警察によると、被害者は誘拐後、指を切断されたり顔面に怪我を負ったりするなど、16時間近く拷問を受けたという。誘拐犯は被害者をバーの奥の部屋に連れて行き、虐待の様子を撮影し、その動画を暗号化メッセージで息子に送信し、身代金を要求した。誘拐犯は間違いを確認すると、その日の夜に被害者を解放した。近年、フランスでは仮想通貨に関連した誘拐や暴力が増加している。統計によると、フランスでは昨年、レジャーの共同創業者であるデビッド・バランド氏とその妻の誘拐事件を含む、同様の事件が19件報告されています。警察は、仮想通貨保有者に対し、潜在的な脅威に対する警戒を強めるよう呼びかけています。

米国はインド製品への関税を50％から18％に引き下げ、インドはロシア産原油の購入をやめ米国産原油の購入に切り替えることに同意した。

トランプ米大統領はインドとの貿易協定を発表した。この協定に基づき、米国はインド製品への関税を50%から18%に大幅に引き下げる。その見返りとして、インドは貿易障壁を撤廃し、ロシア産原油の購入を停止し、米国、そしておそらくベネズエラ産原油も購入することになる。トランプ大統領は、インドのモディ首相が5,000億ドル相当のエネルギー、技術、農産物を含む「米国製品の購入」を大幅に増やすことを約束したと述べた。この協定に基づき、米国はインドがロシア産原油の購入に対してこれまで課していた25%の懲罰的関税を撤廃する。さらに、モディ首相は、この協定により「メイド・イン・インディア」製品はより低い関税を享受できるようになると述べ、トランプ大統領に感謝の意を表した。アナリストたちは、この動きによりインドの関税水準が他のアジア諸国と同水準になり、インドの輸出とルピー為替レートへの悪影響が解消されると見ている。インドの貿易大臣はまた、この協定はインド経済にさらなる発展の機会をもたらすと述べた。注目すべきは、関税引き下げの具体的なスケジュールやインドが購入を約束した米国製品のリストなど、合意の詳細がまだ完全には明らかにされていないことだ。トランプ大統領はまた、インドがロシア産原油の一部をベネズエラ産原油の購入に置き換える可能性を示唆した。

プロジェクトの最新情報

アスターCEOが市場の疑問に答え、開発ロードマップを発表

アスター社のCEO、レナード氏は、プロジェクトを巡るFUD（恐怖、不確実性、疑念）に対し、公式に反論しました。レナード氏は、流布されている疑惑は「全くの虚偽」であり、「根拠のない悪意ある世論操作」に当たると述べました。「売却」疑惑、CZの関与、そしてこのプロジェクトが「流動性出口」であるかどうかについて、レナード氏はCZ氏はあくまでプロジェクトアドバイザーであり、Yzi Labsからの投資は長期にわたってロックされていると明言した。Asterは独立して運営されているプロジェクトであり、CZやBinance傘下企業によって管理・直接運営されているわけではない。これらの疑惑は「根拠がない」。また、トークンのリリースと買い戻しは、売却を促進するのではなく、エコシステム参加者にインセンティブを与えるように設計された透明性の高いトークン経済モデルに基づいていると強調した。プロジェクトは最近、買い戻しメカニズムをアップグレードし、プロトコル収益によって賄われるオンチェーンでの毎日の自動買い戻しを導入することで、透明性と予測可能性を向上させた。レナード氏は、以下のオンチェーン検証可能なデータを提供した。合計2億5,400万トークンが買い戻された。7,800万トークンがバーンされ、同額がエアドロッププールに再ロックされた。残りの買い戻されたトークンはすべてバーンする計画がある。プロジェクトの今後の開発優先事項は以下の通り。資産流動性の拡大と新規上場の加速、3月にプライバシー重視のレイヤー1ネットワークを立ち上げ、取引の検証可能性とプライバシー保護を両立させ、その後、トークン保有者向けのステーキング機能を導入し、取引体験とインターフェース設計を最適化します。トークン経済モデルの最適化の方向性としては、S6が最後のエアドロップとなるため、今後の流通供給量の増加は鈍化します。ステーキングが実装されるまで、毎月1%のロック解除を停止します。自動買い戻しを継続します（S6期間中は手数料の最大80%が買い戻しに使用されます）。

その後の報道によると、 Asterは2月4日に買い戻しプログラムの第6フェーズを開始する予定で、毎日のプラットフォーム手数料の最大80％がASTERの買い戻しに使用されるとのことだ。

Aaveの創設者は昨年、ロンドンで5階建ての高級マンションを約3,000万ドルで購入した。

分散型金融プラットフォームAaveの創設者スタニ・クレチョフ氏は、ロンドンのノッティング・ヒル地区に2,200万ポンド（約3,000万ドル）の邸宅を購入しました。この取引は、過去1年間の英国の低迷する高級不動産市場において、最も高額な取引の一つです。書類によると、この物件は昨年11月に、それまで提示されていたガイド価格より約200万ポンド安い価格で購入されました。この取引は、英国の予算が発表される1週間前に行われました。

マスク氏：おそらく来年、SpaceX は Dogecoin を月に着陸させることができるでしょう。

テスラのプラットフォームユーザーであるTesla Owners Silicon Valleyは、ソーシャルメディア上でマスク氏の2021年のツイートを発掘した。そこには「SpaceXは本物のドージコインを本物の月に送る」と書かれており、マスク氏が「いつ？」と尋ねるタグが付けられていた。マスク氏は「たぶん来年」と返答した。

xAI は、暗号通貨金融の専門家を時給 45 ～ 100 ドルで世界中で雇用しています。

xAIは、暗号資産分野における金融エキスパートをグローバルに募集する求人情報を掲載しました。このポジションはリモート勤務で、高品質なアノテーション、評価、そして専門的な分析を通して、暗号資産およびデジタル資産市場におけるxAIモデルの能力向上を主な業務とします。業務内容は、オンチェーンデータ分析、DeFiプロトコル研究、取引所間裁定取引、無期限契約取引戦略、市場構造分析、暗号資産ポートフォリオ最適化、リスク管理などを含みますが、これらに限定されません。応募者は、定量金融、ブロックチェーン技術、そして最先端のAIアプリケーションに関する深い知識と実務経験を有していることが求められます。応募資格は、定量金融の修士号または博士号、暗号資産データツールの豊富な使用経験、そして優れた分析力と英語でのコミュニケーション能力です。時給は、応募者の経験と資格に応じて45ドルから100ドルです。

Tria はコミュニティシェア 41.04% で TRIA トークンエコノミクスを開始しました。

Triaは、TRIAトークンをベースとした自己管理型金融オペレーティングシステムを立ち上げ、ブリッジング、ガス料金、保管なしで、チェーン全体で統一された消費、取引、収益を実現することを目指しています。TRIAはシステムのネイティブトークンとして、価値決済、実行調整、インセンティブ調整を処理し、消費者向けデジタルバンクおよびインフラレイヤーであるBestPathをサポートします。TRIAトークンの総供給量は100億で、固定供給、インフレなしのモデルを採用しており、初期流通供給量は21.89%です。トークン配分計画は、コミュニティ（41.04%）、財団（18%）、エコシステムと流動性（15%）、投資家（13.96%）、コア貢献者（12%）で構成されています。すべてのトークンは、事前に設定されたロック解除プランを通じて流通します。以前、Binance AlphaがTria（TRIA）を上場すると報じられていました。

その後の報道によると、少なくとも 232 Binance Alpha ポイントが 2,500 の TRIA エアドロップと引き換えられる可能性があるとのことです。

MagicBlockが$BLOCKトークンエコノミクスを発表：35%をコミュニティに配分

Solanaアプリケーション向けリアルタイムエンジンであるMagicBlockは、ネイティブトークン「$BLOCK」の経済モデルを発表しました。MagicBlockは、瞬時に起動し、オンチェーンコンピューティングのパフォーマンスを最適化できる軽量で高速なSolana仮想マシンインスタンス「Ephemeral Rollups（ER）」を導入します。$BLOCKの総供給量は100億で、35%がコミュニティユーザー、15%がノードオペレーター、20%が投資家、18%がチームとアドバイザー、12%がエコシステムファンドに割り当てられます。チームトークンは3年間ロックされ、エコシステムの成長マイルストーンに基づいて段階的にロック解除されます。2025年6月のMagicNetのローンチ以来、MagicBlockは10億件以上のトランザクションを処理し、27,000のユニークアドレスを獲得しています。MagicBlockは2月5日に$BLOCKトークンのプレセールを発表しました。プレセールには2つのオプションがあります。オプション1は先着順の弾性曲線モデルで、トークンはTGE（トークン生成イベント）中に完全にアンロックされます。オプション2は固定価格モデル（1億FDV）で、トークンはTGE後1年間ロックされ、長期的なサポーターが優先されます。プレセールは2つのフェーズに分かれており、2月5日にホワイトリストに登録されたアドレス向けの24時間の優先期間と、その後の48時間、すべてのユーザーに公開されます。TGEは2026年第1四半期末から第2四半期初めにかけて開催される予定です。MagicBlockは以前、Lightspeed Factionが主導する750万ドルのシードラウンドの資金調達を完了しています。

Moltbook のデータベースは設定の問題により漏洩し、150 万件の API 認証トークンを含む 475 万件のレコードが公開されました。

SlowMist Technologyの最高情報セキュリティ責任者である23pds氏のソーシャルメディア投稿によると、AIエージェント専用フォーラム「Moltbook」で設定上の問題によりデータベース漏洩が発生し、150万件のAPI認証トークン、3万5000件のユーザーメールアドレス、2万件のメール記録、一部のOpenAI APIキーを含む475万件のレコードが流出したとのことです。ユーザーは、アカウントのセキュリティを速やかに確認し、キーとパスワードを速やかに変更するよう強く推奨されています。関連記事：ソーシャルネットワーキングに数百万人のエージェント、Moltbookが急成長、MEMEが人気急上昇。

カンブリコンの株価は一日で14％近く急落したが、同社は変動の理由は分からないとし、市場に出回っている噂の多くは誤りだと述べた。

カンブリコンの株価は本日の取引中に急落し、一時14%近く下落し、時価総額は約4,500億元に戻った。カンブリコンの取締役会秘書室の担当者は、株価下落の理由について、「（株価変動の）原因は完全には解明されていない。第一に、市場には多くの噂が流れているが、これらは明らかに誤りだ。第二に、流通市場の資金とセンチメントが大きく変動しているため、誰もが冷静な判断をすべきだ」と述べた。

Ark InvestはCircleやBitmineなどの暗号通貨株を買い集めており、総額2,400万ドル以上を購入している。

取引書類によると、Ark Investは最近、暗号資産市場の下落局面でCircle株を940万ドル分、Bitmine株を625万ドル分、Bullish株を600万ドル分購入した。また、Block Inc.（190万ドル）とCoinbase（125万ドル）の保有株をわずかに増やし、投資総額は2,400万ドルを超えた。現在、暗号資産株は概ね下落しており、Circle株は月曜日に7.9%下落、BitmineとBullishはそれぞれ9%と4.7%下落、Coinbaseは3.5%下落した。ビットコインは現在78,641ドルで取引されており、過去1週間で10.9%下落している。イーサリアムは現在2,331ドルで取引されており、今週で20%下落している。アーク・インベストのCEO、キャシー・ウッド氏はソーシャルメディアで、最近の金価格の上昇はビットコインの新たな強気相場の始まりを示す可能性があると述べ、2020年初頭以来、ビットコインと金価格の相関関係は0.14であり、過去2サイクルでは金価格がビットコインの主要な上昇を牽引してきたと指摘した。

Uniswap ウェブアプリでオークション機能が利用できるようになりました。

Uniswap Labsは、Xプラットフォーム上で、Uniswapウェブアプリケーションにオークション機能が実装されたことを発表しました。これにより、ユーザーは同プラットフォームからトークンを発見、入札、そして取得することが可能になります。この機能は、Continuous Clearing Auctions（CCA）によって実現されています。

Step Finance ハッキングに関する声明: 約 4,000 万ドルが盗まれ、約 470 万ドルの損失が回復されました。

Step Financeは、Xプラットフォームにおけるハッキング事件に関する声明を発表し、幹部のデバイスへの侵入により、金庫から約4,000万ドルが盗まれたことを明らかにしました。セキュリティ上の脆弱性を検知した後、Step Financeはサイバーセキュリティ研究者や関連部門と連携し、攻撃に関する調査を開始し、法執行機関に通報しました。この間、一部の業務活動は一時停止されました。Remoraの資産約370万ドルとその他のポジション約100万ドルが回復しました。Remora Markets最大の流動性プロバイダーである当社は、システムの安全性が完全に確保され次第、LP活動を再開します。Remora Marketsはこの事件に関与しておらず、すべてのrTokenはエスクロー担保によって1:1で保護されています。現段階では、調査が完了するまでSTEPトークンの使用は推奨されません。STEPトークン保有者のセキュリティを確保するため、攻撃前にシステムスナップショットを取得します。進展があり次第、アップデートをリリースします。

SpaceXがxAIを買収、企業価値は1兆2500億ドルに。

イーロン・マスク氏のロケット企業SpaceXは、3年前に同氏が創業した人工知能（AI）企業xAIを1兆2500億ドルの企業価値で買収した。これは、今年予定されているIPOに先立ち、これまで未上場だった両社を統合することを目的とした、大規模かつ型破りな取引となる。報道によると、このIPOは時価総額で史上最大級のIPOとなる見込みだ。ブルームバーグは以前、SpaceXがxAIとの合併に向けた協議を進めており、早ければ今週中にも発表される可能性があると報じていた。

WSJ: Cboe は予測市場をターゲットとし、「オール・オア・ナッシング」オプション商品を再開する予定。

The Blockはウォール・ストリート・ジャーナルを引用し、大手デリバティブ取引所Cboe Global Marketsが、急成長を遂げる市場予測分野で個人投資家が直接競争できるよう、「オール・オア・ナッシング」バイナリーオプション契約の再開を検討していると報じています。この契約は固定利付デリバティブとして運用され、満期時に原資産が事前に設定された条件を満たした場合には固定額が支払われ、満期時に条件を満たさない場合は無価値となります。Cboeは2008年に主要金融指数に連動するバイナリーオプションを開始しましたが、当時機関投資家が支配する市場において魅力に欠けたため上場廃止となりました。今回の復活にあたり、Cboeは上場前に厳格な法的およびコンプライアンス審査を実施すると発表しており、関連契約は米国証券取引委員会（SEC）または商品先物取引委員会（CFTC）の規制を受ける予定です。

Hyperliquid は、HyperCore が「Outcome Transactions」(HIP-4) をサポートすることを発表しました。

Hyperliquidは、Xプラットフォームにおいて、HyperCoreが「アウトカム・トレーディング」（HIP-4）をサポートすることを発表しました。アウトカムとは、固定レンジ内で決済される完全担保契約です。これは、予測市場やオプションのような有限商品などのアプリケーションに適した汎用的な基盤コンポーネントです。アウトカム・トレーディングは、非線形特性、定期契約、そしてレバレッジや清算のない新しい形態のデリバティブ取引を導入します。この基盤コンポーネントはHyperCoreの表現力を拡張し、ポートフォリオ・マージンやHyperEVMなどの他のコンポーネントと連携して動作します。アウトカム・コントラクトは現在開発中で、テストネットでのみテストされています。技術開発が完了した後、客観的な決済ソースに基づく標準化された市場が展開されます。標準化された市場はUSDH建てとなります。ユーザーからのフィードバックに基づき、このインフラストラクチャは段階的にパーミッションレスな展開モデルへと展開されます。

Arcium は Solana でメインネットアルファバージョンをリリースし、同時に Umbra は金融レイヤーをシールドしたバージョンをリリースしました。

The Blockによると、暗号コンピューティングネットワークArciumはSolana上でメインネットのアルファ版をリリースし、テスト環境から早期実稼働環境への移行を開始しました。このプロジェクトは、パブリックブロックチェーン上で暗号資本市場を強化することを目指しており、その実行エンジンにより、開発者はデータを完全に暗号化したまま、検証可能で構成可能なアプリケーションを構築できます。ネットワーク上で最初にリリースされたアプリケーションであるUmbraは、同時に「プライベートメインネット」をリリースし、段階的なリリースを通じてSolana上にシールドされた金融レイヤーを構築しました。当初はシールドされた送金と暗号資産交換機能を提供します。当初はアクセスが制限され、週100ユーザー、入金上限は500ドルです。アクセスは拡大が見込まれており、2月には上限が引き上げられました。

Zama はネイティブトークン ZAMA を正式にリリースし、新しいプライバシーメトリックである TVS を導入しました。

The Blockによると、オープンソース暗号技術企業Zamaは、ネイティブトークン「ZAMA」を正式にローンチし、CoinbaseやBinanceなどの取引所に上場する予定です。Zamaは、これはイーサリアムメインネットにおける完全準同型暗号技術の初の実稼働規模での導入であり、パブリックブロックチェーンにおけるプライバシーとオープンな参加のトレードオフの解消を目指していると述べています。同時に、Zamaは暗号技術を通じてオンチェーン上でプライバシーを維持することによる経済価値（Total Value Shielded、TVS）を測定するための新たなプライバシー指標を導入しました。

Coinbase は、Zama (ZAMA) の永久契約取引とスポット取引を開始します。

CoinbaseがDeepBookとWalrusを資産ロードマップに追加

Upbit では BIRB (韓国ウォン)、BTC、USDT の取引ペアがリストされます。

Binance Alpha は Echelon (ELON) を上場します。

Binance Wealth Management、ワンクリック暗号購入、インスタント取引、VIP レンディング、レバレッジ、先物取引が Zama (ZAMA) で利用できるようになりました。

分析と意見

トム・リー：暗号通貨市場が底を打ったことを示す兆候はすべて現れています。

本日のCNBCとのインタビューで、ファンドストラットの共同設立者でありビットマイン会長のトム・リー氏は、仮想通貨市場が底を打った兆候はすべて出ていると語った。

チャンポン・ジャオ：ビットコインのスーパーサイクルに対する信頼は低下しましたが、それでも起こり得ると信じています。

フォーブスによると、バイナンスの創業者、チャンポン・ジャオ氏は、バイナンスのソーシャルメディアプラットフォームでのライブ配信で、「数週間前はビットコインのスーパーサイクルについてかなり楽観的でしたが、コミュニティに蔓延するFUD（恐怖、不確実性、懐疑論）や扇動的な感情を考えると、率直に言って、ビットコインへの信頼は薄れました」と述べた。ジャオ氏は、市場史上最も深刻な清算カスケードの一つを引き起こした10月のビットコイン価格急落の背後にバイナンスがいたという疑惑について言及した。ジャオ氏は、「FUDを煽れば煽るほど、コミュニティは混乱し、悪影響も大きくなります。現在、私たちは世界的な地政学的な不安定な時期に生きています。次に何が起こるかを予測するのは困難です」と述べた。しかし、彼はビットコインの「スーパーサイクル」はまだ起こり得ると考えている。

Coinbaseアナリスト：「金がビットコインの値上がりを牽引した」という主張には裏付けとなるデータが欠けている。

Coinbaseのグローバル投資調査責任者であるDavid Duong氏は、「金価格の上昇がビットコイン価格の上昇につながる」という通説は誤りであると主張する記事を発表しました。彼は、連邦準備制度理事会（FRB）議長候補の発表後の最近の金価格の急落は、金取引が「通貨切り下げ」よりもモメンタムによって推進されていることを証明しており、多くの人が金に押し付けてきた通説を根本的に覆すものだと考えています。この見解は、Coinbase Institutionalの定量分析レポートに基づいています。レポートによると、この関係性を検証するために、研究チームは単に特定の時間差で相関関係を調べるのではなく、1週間から1年までの複数の時間枠で包括的な統計テストを実施し、金の強気相場の開始とビットコインの強気相場の開始の間に安定的で利用可能な相関関係が存在するかどうかを調査しました。分析結果によると、金の好調なリターンが最終的にビットコインの好調なリターンにつながるという一貫した証拠は存在しません。この関係性は時間枠によって異なり、正の相関関係もあれば負の相関関係もあり、ほとんどの相関関係は統計的に有意ではありません。したがって、分析では、「金価格の上昇はビットコイン価格の上昇の先行指標である」という見解は統計データによって裏付けられていないと結論付けています。

意見: BTC が 100 週 SMA を下回った後すぐに回復できない場合、30 ～ 50 日以内に 200 週 SMA 付近まで 45% ～ 58% 下落する可能性があります。

Ali Chartsの分析によると、100週単純移動平均（SMA）は歴史的にビットコインの重要なマクロサポートレベルとなっています。2015年以降、ビットコインが100週SMAを下回るたびに、通常はすぐに回復できず、代わりに200週SMAまでさらに下落し、通常は45%～58%の深いリトレースメントを伴い、約30～50日間続きました。過去のサイクルには次のパターンが見られます。2014年12月：100週移動平均を下回った後、ビットコインは55%下落し、200週移動平均に達するまでに約35日かかりました。2018年11月：週次終値が100週移動平均を下回った後、価格は45%下落し、約28日かかりました。 2020年3月（パンデミックによる暴落）：わずか1週間で100週移動平均線から200週移動平均線まで下落し、47%のリトレースメントとなりました。2022年5月：100週移動平均線を下回った後、ビットコインは58%下落し、約49日かかりました。先週時点で、ビットコインは再び100週移動平均線を下回って終値を付けました。この歴史的パターンが繰り返される場合、約50%の反落が予想され、下落目標レンジは56,000ドルから50,000ドルとなり、3月から4月にかけて発生する可能性があります。

JPモルガン・チェースは金に対して強気な姿勢を維持しており、2026年末の目標価格を6,300ドルに引き上げた。

JPモルガン・チェースは、2026年の金価格目標を1オンスあたり6,300ドルに引き上げました。これは、現在の約4,700ドルから約34%の上昇となります。同行のアナリストは、新連邦準備制度理事会（FRB）議長の指名によって引き起こされた最近の市場のボラティリティにもかかわらず、金価格の長期的な上昇傾向は変わらないと考えています。金価格上昇の主な要因は、中央銀行からの継続的な需要と、投資家のポートフォリオ分散化の取り組みです。JPモルガンは、強い需要が弾力性の低い金の供給に圧力をかけており、これが新たな市場の均衡を求めて価格を押し上げると強調しています。同行は、今後の金融政策に関わらず、効果的な安全資産およびポートフォリオのヘッジ手段としての金の地位は変わらないと述べています。同行は、金と比較して、銀の短期的な見通しについてはより慎重な見方をしています。

Glassnode: ビットコインの下落傾向は続いています。短期的な安定化は売り圧力の緩和と需要の回復に依存する可能性があります。

Glassnodeの分析によると、ビットコインは74,000ドルまで下落し、14日間RSIは売られ過ぎの領域に入り、モメンタムが大幅に弱まったことを示しています。スポット取引量は若干回復しましたが、反応は鈍く、買いの機会というよりは下落トレンドが継続していることを示唆しています。スポット市場は売り手優勢で、ETFは依然として圧力にさらされており、デリバティブ市場は大幅なレバレッジ解消を経験しており、オンチェーン取引は低迷しており、市場全体がリスク回避モードに入っています。短期的な安定化は、売り圧力の緩和と需要の回復にかかっている可能性があります。

モルガン・スタンレー：ウォーシュ氏のFRBは米国債市場のボラティリティを悪化させる可能性がある。

モルガン・スタンレーは、ケビン・ウォーシュ氏が次期連邦準備制度理事会（FRB）議長に就任した場合、公の場でのコミュニケーションを控える傾向が米国債市場のボラティリティを悪化させる可能性があると示唆している。2006年から2011年まで連邦準備制度理事会（FRB）理事を務めたウォーシュ氏は、投資家がFRBの見解に頼るのではなく、経済と政策について自ら判断を下すことを提唱している。モルガン・スタンレーの分析によると、ウォーシュ氏はFRBのバランスシート縮小を希望する可能性があり、これは長期国債利回りの上昇と短期国債利回りに比べてスティープなイールドカーブにつながる可能性がある。さらに、FOMC前のメディア対応を削減したり、「ドット・プロット」のような政策ツールを廃止したりするなど、市場とのコミュニケーションを縮小する可能性がある。こうしたツールは政策サプライズの可能性を高め、市場の不確実性を煽る可能性がある。しかし、一部の投資家は、ウォーシュ氏がデータに基づく意思決定をより重視し、FRB内でコンセンサスを形成する可能性があると考えている。コーン・アンド・スタイルズのマルチアセット・ソリューション責任者ジェフリー・パルマ氏は、ウォーシュ氏はデータの変化に最も積極的に対応する最近の候補者の一人である可能性が高いと述べた。

感情: ソーシャルメディア上の否定的な感情の急増は、継続的な回復の前兆となるかもしれない。

サンティメントのモニタリングによると、ビットコインは1月28日以降16%下落し、74,600ドルの安値を付けた後、78,300ドルまで反発しました。サンティメントは、この反発は個人投資家の売りと関連していると指摘し、市場の動きが世論と矛盾することが多いことを裏付けています。さらに、ソーシャルメディアでは仮想通貨に対する否定的な感情が急上昇し、個人投資家のセンチメントは2021年11月の市場暴落以来、最も悲観的な水準に達しています。これは、11月21日の暴落以来、個人投資家のセンチメントが最も悲観的な時期です。通常、このような大きなネガティブな感情の後には反発が起こります。これまでのところ、今回の反発は、広範なパニック後の過去2回の反発と同様に、明るい材料となっています。

Galaxy Digital: ビットコインは数か月以内に200週移動平均の58,000ドルをテストする可能性があります。

ギャラクシーデジタルの調査責任者であるアレックス・ソーン氏は、ビットコインの最近の価格下落（1月28日から31日の間に15%下落、1月31日には1日で10%の急落）が、20億ドルを超えるロング契約の清算を引き起こしたと分析しています。ビットコインの価格は75,644ドルの安値まで下落し、米国ビットコインETFの平均取得価格84,000ドルを下回り、2025年4月に記録した年間最安値74,420ドルに迫っています。現在、ビットコインの供給量の46%は未実現です。この分析によると、ビットコインは70,000ドル付近の供給ギャップの底までさらに下落し、200週移動平均（約58,000ドル）と実現価格（約56,000ドル）を試す可能性さえあります。これら2つの価格レベルは、歴史的にサイクルの底を示すことが多く、長期投資家にとって強力な参入機会となります。さらに、長期保有者による利益確定の動きは鈍化しているものの、市場ではクジラや長期保有者による大規模な買い増しの動きは見られません。また、ビットコインが最近、金や銀といった伝統的な安全資産と足並みを揃えて上昇していないことから、「通貨切り下げヘッジ」としての魅力が薄れているとレポートは指摘しています。アナリストは、ビットコインは今後数週間から数ヶ月にわたって下落圧力にさらされる可能性があるとみていますが、長期投資家は重要なサポートレベルでエントリーの機会を狙うことができます。

バーンスタイン：短期的な暗号通貨の弱気相場は2026年までに反転し、ビットコインは6万ドル前後で底を打つ可能性がある。

The Blockによると、投資調査会社バーンスタインは最新レポートで、仮想通貨市場は依然として短期的な弱気相場サイクルにあるものの、この傾向は2026年（おそらく上半期）に反転すると指摘しています。ビットコイン価格は前回サイクルの高値（約6万ドル）付近で底を打った後、より高い価格基盤を確立する可能性があります。機関投資家のサイクルは、この市場構造を過去の個人投資家主導の好況と不況とは異なるものにしています。レポートは、政府が差し押さえたビットコインを戦略的準備金に活用したり、連邦準備制度理事会（FRB）の指導者が交代したりするなど、米国の政策動向が触媒となる可能性を指摘しています。さらに、機関投資家の参加は依然として堅調であり、ETFからの資金流出は比較的限定的であり、過去のサイクルで見られたような大規模なレバレッジによるマイナーの清算は発生していません。企業保有者（ストラテジーなど）は、景気後退期においても保有量を増やし続けており、マイナーはAI関連のデータセンター事業などへの収益源の多様化を進めています。バーンスタインは、現在の弱さは長い冬の始まりではなく、調整後期段階である可能性があり、2026年の市場の反転はビットコインの最も広範囲にわたるサイクルの1つを導く可能性があると結論付けている。

機構

ストラテジーは先週、855ビットコインを取得するために7,530万ドルを費やした。

公式筋によると、Strategy（旧MicroStrategy）は先週、855ビットコインを取得するために7,530万ドルを費やしたと発表しました。平均購入価格は1ビットコインあたり約87,974ドルです。2026年2月1日時点で、同社は合計713,502ビットコインを保有しており、総保有コストは約542.6億ドル、平均保有コストは1ビットコインあたり約76,052ドルとなります。

Bitmineは先週、保有量を41,788 ETH増加し、総保有量は428万5100 ETHとなった。

PR Newswireによると、Bitmineは先週41,788 ETHを追加し、総保有量は4,285,125 ETHとなった。

その後の報道によると、BitMineは現在ETHトークン供給量の3.55%を保有しており、その総資産価値は107億ドルに減少しているという。

Abraxas CapitalはHYPEのショートポジションを解消し、907万ドルの利益を実現した。

トレンドリサーチの主要保有口座の清算価格の範囲は1685.63ドルから1855.16ドルであった。

トランプ氏のチームは、BitGoに2,244万ドルを送金するためのウォレットを割り当てた。

重要なデータ

Coinbase、Gemini、Bullish の株価は過去 3 か月で約 40% ～ 55% 下落しました。

ブルームバーグによると、コインベース、ジェミニ、ブルリッシュといった大手仮想通貨取引所は、取引量の急激な減少に直面している。これらの取引所の株価は過去3ヶ月で40%から55%下落した。この圧力の根底にあるのは、ほとんどの取引所の主要収益が取引手数料に大きく依存している点だ。取引量が減少すると、収益性は急速に低下する。ビットコインの価格は、昨年10月の史上最高値以来、35%以上下落している。この下落は市場の混乱を招き、投資家はより広範な株式リスク資産から資金を引き揚げている。

StrategyのBTC保有高は13億3,200万ドルの帳簿上の利益があり、一方BitMineのETH保有高は65億ドルの帳簿上の損失がある。

金現物は1オンスあたり4,900ドルまで反発し、昨日の損失を完全に取り戻した。

スポット金価格は1オンスあたり4,900ドルを超えて再び上昇し、1日で5%以上の上昇となり、昨日の下落分を完全に取り戻した。

ビットコイン現物ETFは昨日、純流入総額が5億6,200万ドルとなり、4日連続の純流出を覆した。

SoSoValueのデータによると、ビットコインスポットETFへの純流入額は昨日（2月2日、東部時間）で5億6,200万ドルに達しました。フィデリティETF（FBTC）は1億5,300万ドルの純流入額を記録し、過去最高の純流入額を記録しました。ブラックロックETF（IBIT）も1億4,200万ドルの純流入額を記録し、過去最高の純流入額を記録しました。記事執筆時点で、ビットコインスポットETFの純資産総額は1,003億7,700万ドル、ETF純資産比率（時価総額をビットコイン時価総額に占める割合）は6.44%、過去累計純流入額は555億6,900万ドルとなっています。

Hyperliquid の支援基金は 4,000 万以上の HYPE トークンを保有しており、これは総供給量の約 4% に相当します。