必查百大交易所之異軍突起的巨頭FTX 以及背後的男人

​2021年9月初的加密貨幣市場熱鬧非凡、百花齊放,NFT保持持續高溫熱點不斷,各大公鏈項目代幣價格不斷創下新高足夠亮眼,而在紛繁的市場中,有一條公鏈,有一個交易所,有一個人的名字不斷出現在各大群聊、社交媒體、行業新聞頭條。
2021年9月初的加密貨幣市場熱鬧非凡、百花齊放,NFT保持持續高溫熱點不斷,各大公鏈項目代幣價格不斷創下新高足夠亮眼,而在紛繁的市場中,有一條公鏈,有一個交易所,有一個人的名字不斷出現在各大群聊、社交媒體、行業新聞頭條。
這條公鍊是Solana(Sol),這家交易所是FTX,而這個人便是如今幣圈當紅炸子雞,讓DeFi圈聞之色變大名鼎鼎的SBF——Sol以及FTX的老闆、創始人Sam Bankman-Fried。
在聊SBF以前,我們先來看看交易所中的後起之秀FTX。
說起FTX,或許國內很多國內投資者並不熟悉,在他們印像中交易所仍然是「三大」,即幣安、火幣以及OKex。殊不知時過境遷、歲月如梭,經過21年這一波大牛市以及DeFi、NFT新板塊的洗禮,如今這「三大」恐怕只有幣安當之無愧仍然穩坐「宇宙」第一交易所的頭把交椅,火幣實力與影響力已大不如前,而Okex更是日落西山,讓人唏噓不已。在這潮起潮落間,FTX在今年異軍突起,市場佔有率迅速飆升,尤其是在衍生品方面表現尤其亮眼。目前,在行業內較權威的加密貨幣資訊網站CoinmarketCap以及CoinGecko交易所排名中,FTX均名列前三,如今的「三大」恐怕可以易主。
(而值得玩味的是,在國內頭部區塊鏈資訊媒體非小號的交易所排名中FTX竟榜上無名,讓人實在懷疑其標準到底為何?或許真是給錢就上吧)
基本面
  • 概況
FTX 成立於2019 年5 月1日,成立雖然僅2年半,但FTX 經歷了巨大的增長。僅在2021 年,FTX 收入就增長了10 倍以上,而相比於2020 年中旬完成A 輪融資時,其收入已經增長了75 倍。目前,FTX 擁有超過100 萬用戶,日均交易額超過100 億美元,已經是全球領先的加密貨幣交易所之一。 FTX 服務對象覆蓋了整個加密貨幣生態,比如散戶投資者、加密原生投資者、成熟的高頻交易者、家族辦公室、以及經驗豐富的機構交易員。
  • 核心團隊
創始人及CEO:Sam Bankman-Fried,FTX 與Alameda Research 創始人兼首席執行官。曾在Jane Street 擔任國際ETF 櫃檯的交易員,交易各種ETF、期貨、貨幣、股票,並設計了自動OTC 交易系統。畢業於麻省理工學院的物理學專業;
聯合創始人及CTO:Gary Wang,FTX 與Alameda Research 聯合創始人兼首席技術官,曾是谷歌的一名軟件開發員。他為Google Flights開發了價格合計與服務系統,畢業於麻省理工學院,主修數學和計算機科學;
首席運營官:Constance Wang,也被稱為「康師傅」,現任FTX 衍生品交易平台的首席運營官,以及Alameda Research 商務合作負責人。此前,她是Huobi Global 亞太地區業務發展經理,畢業於新加坡國立大學;
FTX 總法律顧問:Dan Friedberg,此前,是Fenwick&West LLP 合夥人,領導其加密貨幣業務,並且是支付系統小組的主席,威斯康星大學法學博士學位;
市場戰略:Edward Moncada,此前是Blockfolio 聯合創始人兼首席執行官,也是Instadapp 顧問。
  • 註冊地
FTX公司註冊地為安提瓜和巴布達(Antigua and Barbuda),公司總部位於巴哈馬。
  • 投資情況
2019 年8 月份完成種子輪融資,募集800 萬美金,區塊鏈投資基金Proof of Capital、Consensus Lab、FBG、Galois Capita 等參與了投資,此後在2019 年12 月獲得幣安的戰略投資,聲稱幣安投資金額達「千萬美元」。
2021年7月,FTX完成9億美元B輪融資,投後公司估值達180億美元,系加密行業歷史規模最大的融資。本次融資共超60 家(位)投資方參與,包括:紅杉資本、軟銀、Thoma Bravo、Ribbit Capital、Insight Partners等。 FTX稱,本輪為戰略性融資,希望藉由融資達到與傳統市場投資人合作的戰略佈局。值得注意的是,幣安沒有出現在投資者名單上,幣安首席執行官趙長鵬(CZ)將撤資解釋為「正常投資週期」的一部分,並表示這是在良好的關係下完成的「我們仍然是朋友,但我們不再有任何股權關係。」
  • 平台代幣
FTT,共計3.5億枚,FTT可以理解為FTX交易所的股權通證。 2019年7月29日發行價僅為1美元,而如今隨著FTX交易所不斷的為FTT進行生態賦能,如按照持有與交易量參與平台IEO、持有FTT減免交易手續費、用平台收益回購FTT進行銷毀等,使得FTT的內在價值不斷提升,價格水漲船高,截至發稿FTT市場價格已來到78美元。
探秘
FTX何以在成立短短兩年時間內,以行業新手的身份突出重圍,後來居上?讓我們看看近兩年時間FTX做了哪些事。
乘Defi之風
2020年,DeFi席捲整個幣圈,短短一年時間DeFi總鎖倉量從50億美金飆升至600億美金,Link、Comp、Aave等DeFi項目動輒十倍甚至幾十倍。眾所周知,DeFi的興起對於中心化的交易所是一大打擊,因為各類去中心化分流了大量用戶,而相較於眾多老牌交易所的無所適從,FTX對於DeFi的敏銳嗅覺,讓其大嘗甜頭。在DeFi 的熱潮還沒有被大多數人捕捉到的時候,FTX 就第一時間推出了DeFi 指數,將包括KNC、LEND、MKR、KAVA 等多種知名DeFi 項目組合在一起。儘管如今DeFi 指數的概念已經普及,但FTX 的DeFi 指數不論是品種類型還是流動性深度,都仍然在市場中遙遙領先。從COMP 到SUSHI,FTX 的上幣總可以捕捉到市場上、社群中討論度最大、熱度最高的項目。 FTX 遴選的優質項目與其極快的上線速度讓本不熟悉DEX 的部分用戶有機會搶先體驗到DeFi 市場紅利。這也是FTX較本質的上幣戰略,即上線具備賺錢效應的大型加密貨幣,為平台用戶牟利。
在DeFi概念爆發的同時,FTX迅速抓住了與DeFi共同增長的機會。 FTX對於優質的DeFi項目,用自己圈內的資源與資金,幫助他們孵化與賦能。 FTX用自己衍生品領域全球交易霸主的地位與影響力,將DeFi產品的影響力與口碑進一步傳播,投資者獲得的動輒數10倍的高收益,與FTX的不斷賦能有著直接的聯繫。而自家公鏈Solana(Sol)生態的建立,更是吸足了眼球,據DeFi Llama 數據顯示,SOLANA 鎖倉量已突破75 億美元,創下歷史新高,而鎖倉量排名前兩位的公鏈分別為ETH (1232 億美元)、BSC (169 億美元)。
除了DeFi治理代幣,FTX用戶更是在FTX的IEO項目上吃到了肉,當然絕大多數的IEO項目還是以DeFi類為主,終其原因,FTX抓住了這波DeFi的風口,並往其他如IEO方向延伸。
迄今為止,FTX交易所已上線了多個IEO項目,與小交易所上線即暴跌的收割模式IEO不同,FTX上線的IEO大多數取得了不俗的成績,賺錢效應極強也吸引了幣圈人不少眼球。其中包括SRM、FIDA、MAPS以及OXY等知名項目。
SRM在FTX交易所的開盤價為0.1美元,現價10.6美元左右,上漲了106倍;Maps於2月1日在FTX交易所開盤上線。上線價為0.125美金,如今幣價為1.58美金,漲幅高達10餘倍;OXY,開盤價僅為0.125美金,如今是2.28美金,漲幅高達18倍;而最近一期IEO的Nft項目ATLAS,IEO價0.01美金,現價0.13,漲幅13倍。
這樣的高漲幅IEO項目在FTX交易所屢見不鮮,這說明FTX在上幣價值觀上,更傾向於長遠發展。 FTX深知那種上線割韭菜的短視行為是走不遠的(看到這裡不知國內許多交易所是否會感到汗顏),而財富效應與優質的產品和項目必然吸引用戶。
出圈
2020年下半年,FTX創始人SBF向彼時的美國大選候選人拜登捐款522 萬美元,在以企業CEO身份給拜登捐款的100人排行榜中,他排名第二,僅次於捐了八位數的老牌富豪布隆伯格,一時間引起了不少討論。
2021年4月7日,NBA熱火隊官方宣布FTX.US將作為邁阿密熱火隊主體育場接下來19年的獨家冠名,結束了美國航空為期20年的對體育場的獨家冠名權。邁阿密熱火隊主體育場被命名為FTX體育場(FTX Arena);
2021年6月,FTX.com、FTX.US、Blockfolio 和NFL 傳奇四分衛Tom Brady 展開長期合作,Tom Brady 成為FTX 大使;
FTX 與電競俱樂部TSM (Team SoloMid)達成為期10 年、價值2.1 億美元的獨家冠名權合作,是電競史上規模最大的交易;
2021年8 月4 日,加密貨幣交易所FTX 與《英雄聯盟》開發商Riot Games(拳頭遊戲)簽署了7 年的讚助協議以獲得聯賽期間的品牌展示權;
2021年8月31日,FTX.US 全面收購受美國商品期貨交易委員會(CFTC) 監管認證的數字貨幣期貨和期權交易所和清算所LedgerX,此次收購預計將在滿足慣例成交條件之後完成,且不會對LedgerX 的運營產生重大影響,它將繼續向現有客戶群提供當前產品。 (FTX開啟合規監管之路?)
2021年9月8日,FTX 宣布NBA 超級巨星斯蒂芬·庫裡(Stephen Curry)成為其全球大使和股東。
在談及這些「燃燒鈔票的行為」時,SBF 表示團隊的目的其實非常純粹,為了提高FTX 的影響力以及加密貨幣行業的知名度。因為MLB、NBA (邁阿密熱火)以及TSM 都可以覆蓋全球範圍內千萬級的人群,因此相關的合作和冠名有機會讓更多人認識至少了解到「FTX」這個品牌,而對於常規的運營手段來說,這顯然是不容易實現的。
即便是對於創紀錄的B輪融資,SBF 同樣將其視作進一步出圈的準備。 「此次融資所募得資金的主要用途就是進行併購,將更多具備潛力的項目或者團隊納入FTX 大生態,以提供更完整和更優質的產品體驗,並進一步鞏固FTX 的用戶基礎。除此以外,與更多傳統金融機構以及金融科技公司建立聯繫乃至達成合作,讓FTX 的產品以及加密貨幣能夠觸達到更廣闊的範圍,則是本輪融資後的另一大短期目標。」SBF 在談到本輪融資的目的時,如是說。
FTX背後的男人
FTX的成功最大的幕後推手就是其創始人SBF。 SBF一直憑藉著他傳奇般的致富神話,和標誌性的爆炸頭,在圈內頻頻製造出各種新聞,比如,他在2月份就聲稱自己的個人淨資產已經達到了驚人的100億美元。而在福布斯剛剛發布的全球富豪榜上,「出道」幣圈僅3年的SBF以87億美元資產位列第274位,與宗慶後的財富規模相差無幾。
SBF於1992年出生在加利福尼亞州聖克拉拉縣,父母都是斯坦福大學的法學教授。 2010 年,SBF考入麻省理工學院物理系,但他不想做一個「數學書呆子」,他希望自己能夠對世界產生積極的影響。大三的時候,SBF進入到世界上最大、最受尊敬的量化交易公司Jane Street實習,他專注於國際ETF。
2017 年SBF離開Jane Street後,他花時間思考潛在的機會。由於被當年年底席捲市場的加密貨幣熱潮所吸引,他將注意力轉向了新興的生態系統。作為曾經的華爾街量化交易員,SBF並非早早就入圈的囤幣黨。根據各大媒體報導的故事,SBF的第一桶金主要來自跨交易所套利。 2018年年初,SBF發現不同國家的交易所之間存在價差,其中韓國交易所的比特幣相較美國市場有30%左右的溢價。不過,由於外匯管制原因,如果將美國市場上購買的比特幣在韓國交易所售出,韓元很難再換回美元。於是,SBF將目光瞄向了同樣存在比特幣價差,但是名義上取消外匯管制的國家——日本。這期間,日本的比特幣溢價持續了一個月,每天的套利收入可達2500萬美元,如果不考慮運營成本,SBF的第一桶金收入達到了7.5億美元之多。
而自去年夏天DeFi風靡以來,SBF財富更是迅速積累。其「挖礦」之凶猛在圈內聞名遐邇,國內幣圈巨鯨「神魚」一度調侃SBF為「吸血鬼」,因其「挖礦」資金量巨大,所到之處APY(年化收益率)驟降,小資金礦工無不瑟瑟發抖。這一點也是SBF一直以來被行業內所詬病的,其吸血行為,破壞了眾多項目的生態,使得小戶散戶無法獲利。
據曝光的地址顯示,在2月份,SBF放了14億美元在1inch和SushiSwap上挖礦,主要資金池為ETH/WETH+穩定幣,年化收益率在10%-70%不等。據推測,SBF的單日挖礦收益可達200萬刀/天。到了四月份,該地址上的資產數猛增至23億美元,其中以太坊鏈上資產為5億美元,另外在幣安鏈上還有高達18億美元的加密資產,這些資金主要在Venus、 MDEX和Belt.fi這三大項目上進行借貸和挖礦。短短兩個月,僅該地址上,SBF的資產就增加了近10億美元,名副其實的「賺腫」了。
SBF與前谷歌工程師、麻省理工學院校友Gary Wang 和剛從伯克利大學計算機科學專業畢業、高中相識的Nishad Singh 一起籌集資金創辦了一家量化交易公司Alameda Research,在運營Alameda 的過程中,SBF開始意識到在發展不足的加密世界中還有很大的改進空間。例如,BitMEX 提供了衍生品交易,但與許多其他產品一樣,它容易出現中斷和其他性能問題。憑藉他們的實踐經驗,SBF 認為Alameda 團隊可以為像他們這樣的專業投資者創建一個交易所,於是FTX誕生了,而Alameda如今也已發展成為行業內名聲赫赫的投資巨頭。
以上就是FTX及其創始人SBF的故事,總體來說,相較於滿幣這類黑心交易所,FTX平台是切身在「做事」的,無論上線幣種的選擇還是扶植生態得建設,都有著自己的價值堅持,對於投資者相對可靠。而對於未來,筆者認為FTX大有可能成為繼Coinbase之後為數不多的合規上市加密貨幣交易所之一。
分享至:

作者:必查客

本文為PANews入駐專欄作者的觀點,不代表PANews立場,不承擔法律責任。

文章及觀點也不構成投資意見

圖片來源:必查客如有侵權,請聯絡作者刪除。

關注PANews官方賬號,一起穿越牛熊
推薦閱讀
18分鐘前
1小時前
1小時前
2小時前
3小時前
5小時前

熱門文章

行業要聞
市場熱點
精選讀物

精選專題

App内阅读