매주 월·수·금요일, 암호화폐 시장과 일본·한국·중국 A주·홍콩 증시에 초점을 맞춰 데이터로 시장을 되짚고 추세로 선기를 잡습니다. PANews 제작.
비트코인 8만 달러 관문 공방 격화, 롱·숏 공방은 거시 흐름 대기
비트코인은 10월 내내 8만 달러 부근에서 줄다리기를 벌였다. 미국 BTC 현물 ETF가 지난 이틀 연속 2억8,600만 달러를 회수하며 10월 순유출을 2,600만 달러로 좁혔지만, 가격은 여전히 두 개의 핵심 원가선 사이에서 꼼짝하지 못하고 있다. 앞서 84,800달러 국지적 고점에서 상승이 꺾인 이후 온체인 물량의 약 70%가 여전히 평가이익 상태이지만, 단기 트레이더의 장부상 이익은 8.1%까지 크게 축소됐고, 매수세의 추격 의지는 대형 이벤트를 앞두고 다소 주춤한 모습이다.
기술적 트레이더들은 현재 81,50082,500달러 구간의 저항 밀집대에 높은 관심을 두고 있다. 분석가들은 이 구간이 일봉 기준 공정가치 갭(FVG)이 겹치는 곳인 동시에 BTC 현물 ETF 투자자의 가중 평균 보유 원가선(약 81,500달러)이기도 해, 과거 물린 물량의 본전 매물 압력이 여러 차례 상승 시도를 무위로 돌려놨다고 지적한다. 하방으로는 80,000달러 정수 관문과 79,000달러 부근의 이동평균 밀집 구간이 단기 핵심 방어선을 형성하고, 더 깊은 강한 지지는 77,500달러의 트루마켓 평균가와 50주 이동평균(76,540달러)에 자리한다. 이 바닥선이 무너지면 73,00074,000달러 구간(트레이더 실현가격과 200일 이동평균)까지 깊은 조정이 촉발될 수 있다.
옵션과 선물 지표는 스프링을 극도로 조이고 있다. 바이낸스 선물의 롱 포지션 비중은 69%에 근접했고 최근 이틀간 미결제약정은 수천 BTC 급증했지만, 현물 쪽은 미국 프리미엄의 지지가 없을 뿐 아니라 하이퍼리퀴드 고래 주소가 약 7개월 만에 처음으로 순숏으로 전환했다. 동시에 CME 근월물 베이시스 연율 수익률은 4.8%까지 축소됐고, 미국채 금리차의 급격한 압축으로 멀티전략 헤지펀드의 무위험 차익거래 여지는 거의 소진됐다. 갤럭시 글로벌 리서치 총괄 알렉스 손(Alex Thorn)은 핫머니의 이탈이 사이클 정점을 의미하지는 않는다고 본다. 200주 이동평균의 철벽 바닥은 견고하며, 5년 이상 잠들어 있던 고대 물량의 월간 매도량이 정점 대비 절반으로 줄면서 시장은 이미 건전한 손바뀜의 매집 국면에 들어섰다는 것이다.
현재 시장은 목요일 새벽의 연준 FOMC 금리 결정과 워시 의장의 기자회견, 그리고 미국 9월 PCE 인플레이션 데이터를 숨죽이고 기다리고 있다. 매파적으로 기운 어떤 금리 표현이나 예상을 넘는 인플레이션 수치라도 10년물 미 국채 금리를 끌어올리며 비트코인 80,000달러 방어선의 흡수력을 직접 시험하게 된다. 반대로 거시 불확실성이 해소되면 유동성 기대의 분출이 매수세를 도와 82,500달러를 돌파하고 90,000달러 문을 두드릴 수 있다.
이더리움 2,300달러 사활선 공방, 현물 수요의 바닥 다지기 반등 대기
이더리움은 단기 흐름이 대형주보다 뚜렷이 약해, 현물 가격이 2,300달러 관문 부근에서 계속 횡보 정리 중이다. 앞서 2,527달러 스윙 고점에서 약 10% 조정을 받은 뒤 매수세의 반등 동력은 점차 약해지고 반등 고점도 계속 낮아지고 있으며, 기관 자금의 지속적 유출이 이더리움 흐름을 누르는 핵심 악재가 됐다.
자금 흐름은 신뢰의 일시적 결핍을 드러낸다. 미국 이더리움 현물 ETF는 이틀 연속 1억4,900만 달러 순유출을 기록했고, 10월 누적 유출은 13억 달러를 넘어 단기 구간 기록을 세웠다. 파생상품 및 기술적 트레이더들은 2,2802,300달러를 단기 구조적 바닥의 생명선으로 보는 경우가 많다. 이 지지대가 유효한 거래량과 함께 뚫리면 하방 기술적 조정 목표는 2,250달러, 나아가 더 아래를 향한다. 반대로 매수세가 이곳에서 지지선을 다지고 2,360달러 넥라인을 강하게 회복하면 그제야 상방 공간이 다시 열리며 2,4002,485달러의 반등 저항대를 바라볼 수 있다.
단기 압박에도 일부 베테랑 기술적 트레이더들은 바닥 반전의 잠재 신호를 포착하고 있다. 일부 온체인 분석가들은 이더리움이 4시간 및 일봉 기준으로 잠재적인 대형 헤드앤숄더 바닥 패턴을 만들고 있으며, 바닥 매물 소화가 충분히 이뤄지고 2,800달러 넥라인을 유효하게 지지하면 중장기 상승 물결이 다시 시작될 수 있다고 지적한다.
이어서 이더리움이 답답한 흐름을 깰 수 있을지는 연준 회의 이후 기술주 위험선호의 연동 반응과 현물 ETF 자금 흐름이 언제 순유입 전환점을 만들지에 크게 달려 있다. 기관 자금 유출 동력이 소진되고 현물 매수 여력이 살아나면, 이더리움은 2,300달러를 지킨 바탕 위에서 밸류에이션 회복 장세를 맞을 수 있다.
오늘의 주요 사항:
- 바이낸스, EPIC·QUICK 전 현물 거래쌍 상장폐지
- 유니스왑 산하 레이어2 네트워크 유니체인, OP Enterprise로 마이그레이션
- Sign(SIGN) 약 4억100만 개 토큰 언락, 가치 약 430만 달러
- Falcon Finance(FF) 약 2억800만 개 토큰 언락, 가치 약 2,070만 달러
- 업비트 24시간 거래량 순위: POD, XRP, BTC, DOOD, NIL
- 비트코인 현물 ETF 어제 총 순유입 1억7,600만 달러
- 이더리움 현물 ETF 어제 총 순유출 6,021.78만 달러
오늘 시가총액 상위 100개 코인 최대 상승률: BTW +27.2%, PEPE +14.2%, M +13.4%, ZRO +7%, NEAR +6.5%.
한국 증시 서킷브레이커급 폭등, AI 스토리지가 전장을 점화
간밤 미국 증시에서 AI 하드웨어 자금 조달의 폐쇄 루프와 컴퓨팅 파워 공급망 반격을 향한 열기가 아시아태평양으로 번지며, 아시아 주요 시장의 반도체·스토리지·첨단 제조 섹터가 전면 분출했다.
한국 증시는 오늘 아침 사상급 폭등을 연출했다. 코스피는 6.63% 급등 마감하며 10거래일 만에 6,000선을 강하게 되찾았다. 장 초반 지수 상승률이 4%를 넘자 한국거래소는 긴급히 '사이드카' 제도를 발동해 프로그램 매수 주문을 일시 중단하기까지 했다. 이번 폭등의 절대적 엔진은 반도체 쌍두마차였다. SK하이닉스는 분기 매출이 사상 처음 100조 원을 돌파하고 영업이익이 632% 급증해 사상 최고치를 경신했으며 100조 원이 넘는 대규모 주주환원안을 발표했다. 경영진은 향후 3년 생산능력이 거의 매진 상태라고 언급해 주가는 10.89% 폭등했다. 모회사 SK SQUARE는 11% 넘게 올랐고, 삼성전자도 호조의 3분기 실적 기대에 힘입어 9.01% 급등했다.
일본 증시도 반도체 공급망에 힘입어 강세로 출발해 상승 폭을 넓혔고, 닛케이225는 1.08% 상승 마감했다. 시장은 장기 국채 금리의 한계적 상승을 무시했고, 장중 거래는 기술 하드웨어 프리미엄에 집중됐다. 스토리지 대형주 키오시아는 하이닉스의 특별 배당과 업황 호조에 자극받아 13.76% 역주행 급등했고, 소프트뱅크그룹은 4.65% 상승 마감했다. 반도체 장비 선두 도쿄일렉트론과 어드반테스트는 각각 4.42%, 3.16% 상승 마감했으며, 전통적 방어주와 금융주는 자금 이탈을 겪어 도쿄해상홀딩스는 4% 넘게 하락하고 소니는 2.78% 떨어졌다.
홍콩 증시는 구조적 차별화 흐름을 보였다. 항셍지수는 0.23% 완만한 상승 마감했고, 항셍테크지수는 하드테크에 힘입어 1.40% 강세 마감했다. 해외 컴퓨팅 파워·스토리지 체인의 강한 펀더멘털이 홍콩 상장 반도체·광통신 종목으로 빠르게 전이되며 반도체와 AI 하드웨어 섹터가 전면 분출해, 기자오촹신(兆易创新)이 약 10% 폭등했고 화홍반도체가 8% 넘게 올랐으며 중지쉬촹(中际旭创)이 8.28% 급등했고 SMIC(중신궈지)는 5.43% 상승 마감했다. 인터넷 대형주도 대부분 올라 알리바바는 2% 가까이 상승했고 텐센트는 0.62% 소폭 상승 마감했다.
중국 A주 시장은 종일 강세로 출발해 상승 폭을 넓히며 거래량을 동반한 급등세를 보였고, 3대 지수가 모두 올랐다. 상하이종합지수는 0.91%, 선전성분지수는 2.02% 상승했고, 창업판지수는 3.40% 폭등하며 2,600선 위로 복귀했으며, 시장 전체 4,100개 이상 종목이 상승하고 거래대금은 1조6,400억 위안을 돌파했다. 위수테크놀로지(宇树科技)와 세쿼이아차이나(홍산중국)가 공동으로 산업 벤처펀드를 조성하고 곧 첫 재무 보고서를 공개한다는 소식에 자극받아 임바디드 AI·휴머노이드 로봇 관련주가 상한가 행진을 벌였고, 닝보둥리(宁波东力), 완샹첸차오(万向钱潮) 등 10여 개 종목이 상한가로 마감했다. 노광기, 컴퓨팅 하드웨어, 반도체 섹터도 동반 분출해 푸한웨이(富瀚微), 진하이퉁(金海通)이 상한가를 기록했다.
