PANews 8月17日消息，據CNBC報道，儘管標普 500 指數年內大漲且資金持續湧入，但歷史性的季節拋售期、持續發酵的地緣衝突以及隱現的消費疲軟，正促使華爾街策略師密集發出避險警告。華爾街機構普遍將 8 月中旬至 10 月中旬視為歷史上的市場動盪期。根據 BTIG 的統計模型，自 1990 年以來的每個中期選舉年，等權重標普 500 指數從 8 月 18 日的平均高點到 10 月中旬，均會遭遇至少 7%的回撤。

芝加哥期權交易所波動率指數（VIX）上週五大幅回落至 14.2，創下 2026 年以來的最低水平。該指數透過追蹤標普 500 指數期權價格來衡量未來 30 天的預期市場波動率，其走低通常標誌著市場情緒趨於絕對平靜。BTIG 董事總經理兼首席市場技術分析師 Jonathan Krinsky 指出，2026 年的美股表現堪稱「異常」。自去年 10 月以來，市場從未出現過下跌股成交量佔比高達 80%的極端單日拋售行情。

量化交易巨頭 Susquehanna 將當前的波動率重置描述為「實質性」的下降。該機構指出，跨資產和地緣政治風險依然活躍，兩個月期隱含波動率正小幅回升至 13.5%，逼近伊朗衝突爆發前的水平。