在Polkadot 生態中，跨鏈流動性與資產效率一直是DeFi 應用面臨的核心難題。 Bifrost作為Polkadot 上專注於流動性釋放的跨鏈質押協議，致力於為用戶提供更靈活的質押資產使用方式。而Hydration基於Polkadot SDK 建構了覆蓋兌換、借貸、穩定幣等模組的全鍊式DeFi 基礎設施，並統一整合於可擴展的Appchain 架構中。
近期，Bifrost 與Hydration 共同推出了創新DeFi 產品Gigadot ，透過一鍵操作、多重效益的機制，為DOT 用戶帶來了更有效率的資金利用方式，同時也開啟了Polkadot 跨鏈DeFi 的全新探索。產品上線後市場反應熱烈，TVL 一度突破3,500 萬美元，成為生態內備受關注的實驗性項目之一。
在5 月22 日第二期Polkadot Open Call線上活動中， OneBlock+ 特別邀請了Bifrost DevRel 負責人Tyrone 與Hydration 生態負責人Ben ，共同深度解析Gigadot 的產品邏輯、技術實現與生態意義，帶大家全面了解這款Polkadot 上的新型複合型DeFi 產品。
📺 直播回放連結：
https://x.com/i/broadcasts/1lPKqMwOyMdKb
📚 Gigadot 的理念與誕生初衷
Gigadot 的核心理念是「一次部署，多重效益」。 Bifrost DevRel 負責人Tyrone表示，傳統上用戶要將DOT 分別投入質押、借貸或流動性池，製程繁瑣且資產利用率低。 Gigadot 的出現則打通了這些複雜操作路徑，讓使用者完成簡單操作的同時取得多個收益來源。
Hydration 生態負責人Ben 補充道，在Polkadot 生態中，DOT 是最主要的質押資產。在過去，一旦質押了DOT，就無法再將這部分資產用於其他用途，例如借貸或流動性提供。
Bifrost 推出的vDOT 解決了這個問題，並建構了專屬應用鏈提供流動性支援。 Hydration 曾經嘗試透過激勵機制鼓勵用戶為DOT/vDOT 提供流動性，但高昂的激勵成本限制了效果。為此，他們設計了類似穩定幣池的新機制，但不要求1:1 固定錨定，而是讓DOT 與vDOT 按實時匯率自由兌換，提升了流動性，並使vDOT 可作為借貸抵押資產使用。
Gigadot 在此基礎上進一步打通了流動性池與借貸模組。用戶將DOT 質押為vDOT，與aDOT 組成LP，再將LP 作為抵押借出資金，實現循環使用，獲取質押與借貸的雙重收益。
🏄 Gigadot 如何破解跨鏈流動性難題？
Gigadot 設計的目標之一是整合並放大收益路徑。回顧Polkadot 生態早期，許多團隊各自開發LST、搭建流動性池、發放激勵，形成一系列相互割裂的產品線。
Ben 表示，Hydration 希望避免重複造輪子，直接整合Bifrost 成熟的vDOT，借助XCM 跨鏈通訊和波卡的共享安全機制，節省開發和激勵成本，展現了Polkadot 模組化協作的優勢。
Bifrost DevRel 負責人Tyrone補充道，目前使用者如果想在Hydration 上使用vDOT，必須先到Bifrost 上質押DOT 得到vDOT，再透過XCM 轉移到Hydration，流程稍顯複雜。未來，Hydration 將支援“一鍵質押”，用戶直接在其平台上完成操作，系統自動透過XCM 與Bifrost 通訊並返回vDOT，從而顯著提升用戶體驗。
Ben 進一步說明，vDOT 的鏈上價格錨定並不依賴傳統預言機，而是透過XCM 即時同步Bifrost 數據，更安全、抗操控。最近Hydration 與Bifrost 間的XCM 訊息量激增，也顯示此跨鏈機制已穩定運作。
🛠️ 技術架構及安全保障
Gigadot 是一個非常複雜的產品，包含多個功能層級，早期使用者介面因為流程太長、步驟多而被詬病。 Hydration 生態負責人Ben 介紹道，現已簡化至用戶只需持有DOT 或USDT，即可「一鍵獲得Gigadot」。
Gigadot 由兩類資產構成：一類是來自其他鏈的DOT 衍生品（如vDOT），另一類是Hydration 自有借貸市場中的ERC-20 形式DOT 衍生資產。這些資產共同加入穩定池作為抵押，參與借貸市場。
Gigadot 是基於Rebase 機制的ERC-20 代幣，價值會隨著底層資產收益自動調整。通常跨鏈資產需進行封裝（wrapping），但Gigadot 透過一鍵設計屏蔽了這個複雜過程。隨著Polkadot Asset Hub 的推進，未來Hydration 將進一步優化跨鏈支持，保持簡潔的用戶體驗。
在安全性方面，Gigadot 得益於Polkadot 主鏈的共享安全機制，無需擔憂底層資產的安全問題。
💰 如何最大化Gigadot 收益？
Gigadot 實現了多種收益來源的聚合，目前包括：
借貸利息：aDOT 投入借貸市場取得利息；
質押收益：vDOT 持續產生質押收益；
交易手續費：aDOT 與vDOT 加入至穩定池帶來手續費收入；
激勵代幣：用戶持有Gigadot 後可領取三種激勵措施－ Gigadot、Hydration 的原生Token HDX 以及Bifrost 的原生Token BNC；
資產升值：底層資產增值及手續費收入推動Gigadot 價格上漲。
用戶還可以透過「Looping」 的策略放大收益：使用Gigadot 作為抵押物，借出DOT，再將其換成更多的Gigadot，重複操作多輪，從而疊加收益。只要Gigadot 的收益率高於借貸利率，這種方式就可以持續放大收益。
Bifrost DevRel 負責人Tyrone補充道，由於vDOT、aDOT、Gigadot 和DOT 這四種資產在價格上高度相關，市場波動時它們會同步浮動，所以被清算的風險相對較低。
另外Bifrost 建立了透明的資產監控面板，用戶可以隨時查看vDOT 的儲備率、質押狀態等信息，確保每一個資產都有100% 的鏈上儲備支援。
🗺️ Polkadot 機制演進對Gigadot 的影響
Hydration 和Bifrost 背後都有非常活躍的開發團隊。 Hydration 生態負責人Ben 提到，團隊會密切注意每次SDK 升級，並評估對現有系統的影響。雖然某些升級可能帶來較大變動，但目前尚無對Gigadot 構成破壞性影響的更新，整體架構具有良好彈性。
目前整個Polkadot 的DeFi 生態還相對早期，用戶大多只滿足於質押DOT 獲取基礎收益，但過去一年越來越多人開始參與LP 和DeFi 產品，Gigadot 就是一個典型的例子，它為DOT 提供了新的用途，帶來了更豐富的生態參與方式。
Bifrost DevRel 負責人Tyrone 透露，目前Bifrost 正配合Parity 推進質押系統從Relay Chain 向Asset Hub 的遷移。此外，Polkadot 近期也在推動一些重大升級，例如非同步支援（async backing）、縮短區塊時間到6 秒、以及質押機制的調整等。
Tyrone 表示，儘管技術更新頻繁，但Bifrost 的質押機制始終穩定，並積極適配新系統，因此對Gigadot 的未來發展保持信心。
📌 Gigadot 的未來與產品規劃
Hydration 生態負責人Ben 表示，Hydration和Bifrost 的合作非常緊密，未來將有更多GIGA 系列產品推出。目前已經在規劃的，是將Bifrost 的vBNC 引入Hydration 穩定池，並使用類似Gigadot 的機制來提升其流動性。
此外，Gigadot 也可以作為Hollar 穩定幣的重要抵押資產之一。這有很多種實現方式，而且不僅限於循環抵押（looping），用戶也可以用它來借出其他資產。
Hollar 是一種設定固定年利率的超額抵押穩定幣，相較USDT/USDC 這類浮動利率的資產，更適合用戶成本預估。此機制也有望帶動更多新用例的出現，例如將Hollar作為交易手續費或穩定結算資產來整合使用，具體實現則取決於各鏈的系統設計。
🌖 針對開發者有哪些資助機制？
Hydration 本身是基於Substrate 構建，但同時也整合了EVM 環境。不過，在鏈上部署智慧合約需要透過白名單機制審核，這是為了保護鏈上的資源不被濫用。
Hydration 生態負責人Ben 介紹道，資助方面，Hydration 的金庫也採用OpenGov 機制，這和Bifrost 等計畫是一致的。 Ben 強烈建議開發者在正式開發前先到Discord 或論壇發起討論，看看HDX 持有者是否對這個想法感興趣，避免投入大量時間後卻發現社群並不願意支持。
總之，如果你有想法，完全可以從這裡開啟，生態內是有明確的獎勵和支持路徑的。
🚩結語
Gigadot 不只是一次功能整合的嘗試，更是Polkadot 跨鏈協作潛力的深度挖掘與產品化實踐。透過一鍵組合、跨鏈整合、多重收益，它為Polkadot 帶來了真正的DeFi 可組合性。
未來，Polkadot 將展現其模組化與可組合性的獨特價值，持續為多鏈DeFi 的發展注入新的動能，推動整個生態邁向更開放與高效的金融未來。
