저자: Chainalysis
편역: 深潮 TechFlow
深潮(TechFlow) 가이드: 프런티어 인공지능을 둘러싼 글로벌 컴퓨팅 파워와 알고리즘 규제가 갈수록 강화되는 배경 속에서, 제한 지역에 해외 대형 모델 API를 전문적으로 재판매하는 지하 프록시 산업 체인이 이미 형성되었다. Chainalysis는 최근 AI 프록시 서비스 제공업체 100곳을 대상으로 현장 조사와 온체인 추적을 실시했다.
보고서는 약 40%의 프록시 업체가 스테이블코인 중심의 암호화폐 충전 결제를 직접 지원하며, 제3자 위탁 결제 채널을 통해 자금 흐름을 격리한다고 지적했다. 온체인 모니터링에서도 미국 대표 대형 모델의 신제품이 출시될 때마다 중국 연계 지갑의 결제 빈도가 집중적으로 급증하는 것으로 나타났다.
핵심 요약
· 그림자 시장이 중국 사용자의 미국 AI 수출 통제 우회를 돕고 있다. 프록시 서비스 제공업체는 제한된 프런티어 대형 모델에 대한 접속 통로를 제공함으로써, 관련 기업이 처음부터 학습하는 비용보다 훨씬 낮은 비용으로 미국 첨단 모델의 능력을 자사 시스템에 "증류"하여 통합할 수 있게 한다.
· 암호화폐가 이 시장의 작동을 뒷받침하고 있다. Chainalysis 연구는 프록시 생태계가 끊임없이 진화하는 공급망과 결제 인프라를 분석했으며, 조사 대상 프록시 서비스 제공업체 가운데 40%가 스테이블코인 중심의 암호화폐 결제를 받는 것으로 확인했다.
· 미국 프런티어 AI 모델 출시 후 중국 연계 지갑 활동이 뚜렷하게 치솟았다. 데이터 모니터링 결과 미국이 신모델을 내놓을 때마다 중국 연계 의심 지갑의 송금·결제 활성도가 정상 기준선을 크게 웃돌았으며, 이는 신모델 능력을 선점하려는 집중 수요를 시사한다. 다만 온체인 집계 데이터만으로는 구체적인 호출 동기를 직접 입증하기는 어렵다.
해외 대형 모델의 지하 접속 통로 형성
프런티어 AI 대형 모델의 연구개발에는 막대한 투자가 필요하며 국가 안보 전략과도 긴밀하게 연결된다. 이 같은 판단에 따라 미국 정부는 중국 본토 사용자와 기업이 Claude, ChatGPT 등 선두 AI 도구에 접속하는 것을 금지하여 주요 경쟁자의 관련 기술 습득을 제한하고 있다.
그러나 Chainalysis 글로벌 정보팀의 조사에 따르면 제한된 중국 연계 사용자들은 여전히 이런 제한 모델을 빈번히 호출할 수 있다. 이들이 의지하는 것은 바로 수출 통제 회피를 전문으로 하는 지하 프록시 경제이며, 상당수 채널은 공식 정가보다 낮은 할인가로 접속 권한을 재판매하기도 한다.
일단 접속 통로를 확보하면 관련 개발자는 극히 낮은 비용으로 미국 최정상 모델에서 출력을 추출해 자사 모델 체계를 역으로 강화하고 막대한 기초 연구개발 지출을 절감할 수 있다.
"프록시 서비스"(Proxy Services)로 불리는 이런 중계 거점은 요청을 해외 대형 모델로 라우팅하면서 실제 요청 출처지를 감춘다. 과금 방식에서는 위챗페이, 알리페이 등 현지 법정화폐 채널을 지원하는 동시에 온체인 자산도 대규모로 받아들인다.
Chainalysis는 이런 AI 프록시 플랫폼 100곳을 표본 조사한 결과, 40%가 암호화폐 충전도 받았으며 결제 수단의 대부분은 스테이블코인이었다.
그림: 2026년 8월에 캡처한 어느 조사 대상 AI 프록시 플랫폼의 계정 충전 화면. 알리페이, 위챗은 물론 TRC20, BSC, Arbitrum 네트워크의 USDT 충전도 지원한다.
암호화폐 결제 도입은 이런 프록시 서비스가 의도적으로 설계한 영업 전략일 가능성이 높다. 자금 흐름을 모호하게 만들고, 사용자가 외환 자본 통제를 우회하도록 돕고, 프라이버시에 민감한 고객에게 "탈네트워크" 접속 채널을 유지해 주기 위해서다.
중국 기업, 프록시 인터페이스로 모델 훈련 추진하며 통제 효과 약화
이들 프록시 중계 거점은 미국 프런티어 대형 모델에 대한 간접 접속을 외부에 제공함으로써, 미국 연구소가 국가 안보를 이유로 구축한 접속 차단선을 지속적으로 약화시키고 있다.
"지식 증류"(Distillation) 기술을 활용하면 중국 AI 연구소는 선진 대형 모델의 출력 응답을 직접 이용해 자사의 경쟁 모델을 훈련·강화할 수 있으며, 그 비용은 처음부터 훈련 체계를 구축하는 것보다 훨씬 낮다.
Anthropic은 최근 DeepSeek, Moonshot, MiniMax 세 중국 AI 연구소가 프록시 서비스를 통해 2만4000개의 가짜 계정을 운영하며 Claude의 모델 능력을 체계적으로 추출했다고 공개적으로 주장했다.
Anthropic이 보고서에서 경고한 것처럼, 불법 증류로 만들어진 파생 모델은 원본에 내장된 안전 가드레일이 제거된 경우가 많아 고위험 기술 능력이 외부로 확산되기 쉽다. 지난달 미국 국가안보국(NSA)도 이런 행위가 핵심 인프라와 군사, 과학기술·경제 안보에 중대한 위험을 초래한다고 공식 경고했다.
한때 산발적이고 은밀했던 회색 경로는 이제 구조가 명확하고 상하류 분업이 뚜렷한 상업적 경제 주체로 진화했으며, 컴퓨팅 계정 포인트 충전과 재무 인프라까지 전용으로 갖추었다.
이 신흥 상업 네트워크에서 암호화폐 결제의 침투율은 빠르게 높아지고 있으며, 국내 디지털 결제의 실명 추적을 피하려는 고객에게 즉시 사용 가능한 대안을 제공하고 있다.
미국 대형 모델 출시 후 중국 연계 의심 지갑의 온체인 결제 급증
이 체인의 자금 특성을 검증하기 위해 우리는 미국의 주요 AI 대형 모델이 출시될 때마다 그 전후의 중국 연계 의심 지갑 온체인 자금 활동을 추적했다. 만약 개발자들이 실제로 프록시 서비스를 통해 신모델을 앞다퉈 호출하고 암호화폐로 결제한다면, 신모델 출시 후 뚜렷한 송금 펄스가 나타나야 한다.
통계 결과는 이 가설을 뒷받침했다. 미국 프런티어 AI 모델이 출시된 후 첫 3일 동안 중국 연계 의심 지갑이 위 프록시 결제 채널로 송금한 활성도가 크게 뛰었고, 증가 폭은 전 네트워크의 다른 지갑 평균을 뚜렷하게 초과했다.
구체적으로 프런티어 모델 출시 후 0~2일 차에 중국 연계 지갑의 결제 활성도는 정상 기준선보다 55% 높았고, 모델 출시 약 13일 차(통상 중국 오픈소스 가중치 모델이 뒤따라 출시되는 시간대)에는 오히려 기준선보다 21% 낮아졌다.
그림: 미국 프런티어 AI 모델 출시 후 3일 주기별 중국 연계 의심 지갑 결제 활성도 변화 추이 (출처: Chainalysis)
이 같은 시간대 엇갈림 패턴은 업계가 미국의 신모델 능력을 서둘러 선점·호출하는 리듬과 매우 잘 맞아떨어지며, 암호화폐 자산이 모델 증류를 지원하는 기반 결제 통로로 기능하고 있음을 뒷받침한다. 다만 Chainalysis는 거시 집계 거래 데이터만으로는 각 결제 뒤의 정확한 호출 행위를 직접 특정할 수는 없다고 지적했다.
온체인 결제는 대부분 위탁 채널을 거쳐 대행업체로 중계
지리적 귀속 분포를 보면 AI 대행업체에 결제하는 암호화폐 지갑은 중국 본토에 크게 집중되어 있으면서 일본, 홍콩, 싱가포르, 한국에도 널리 분포하는데, 이는 중국 대행 운영 주체가 아시아 주변 회랑을 거쳐 해외 컴퓨팅에 접속하는 통상 경로와 완전히 일치한다.
추가 추적 결과 대부분의 AI 대행업체는 자체 주소로 고객이 보낸 암호화폐를 직접 수취하지 않고, 제3자 위탁 암호화폐 결제 처리업체를 폭넓게 내장하고 있는 것으로 드러났다.
이런 계층 구조는 프록시 생태계에 세 가지 보호를 제공한다. 첫째, 최종 구매자와 실제 대행 운영 주체 사이에 격리대를 추가한다. 둘째, 은행의 국경 간 외환 감독 규제를 회피하도록 돕는다. 셋째, 고감도 사용자를 위해 역외 은닉 접속 통로를 계속 유지한다.
중국 본토가 암호화폐 결제 거래를 엄격히 금지하고 있다는 점을 감안하면, 제3자 결제 서비스 업체에 대리 수취·지급을 맡기는 것은 대행 플랫폼이 자체 수금 노드를 구축함으로써 겪게 될 법적·운영상 충격을 현저히 줄여 준다.
그러나 이렇게 중첩된 결제 경로는 규제 대상인 합법 암호화폐 거래소에도 잠재적 컴플라이언스 리스크를 안긴다. 여러 단계의 중계를 거쳐 세탁된 대행 자금이 결국 합법 거래 플랫폼으로 흘러들어가며, 표면적인 장부에서는 지하 AI 대행업체와의 직접적 거래를 식별하기 어렵기 때문이다.
블록체인 정보가 프록시 그림자 시장을 꿰뚫고 규제하는 데 기여하는 방식
최정상 모델의 유출을 차단하려는 미국의 법 집행 및 규제 기관에게 AI 프록시 서비스는 심각한 집행 과제를 안긴다. 지하 재판매 생태계가 이미 산업화되어 돌아가고 있는 상황에서 공식 웹사이트 접속만 차단하는 방식은 더 이상 효과가 없다.
프록시 산업 체인의 다단계 수급 구조는 단속을 더욱 어렵게 만든다. 상류 공급업체는 계정 육성·군집 제어와 모델 채널 교환으로 접속 할당량을 확보하고, 중·하류 대행업체는 컴퓨팅 풀 집계, 요청 포워딩, 사용량 기반 구독 판매를 담당한다. 특정 단계의 채널 업체가 폐쇄되더라도 나머지 공급업체가 신속히 대신 채워 넣을 수 있다.
이런 배경에서 블록체인 정보 도구는 조사자들이 온체인 자금 궤적을 따라 여러 겹의 안개를 뚫고, 지하 대행 운영 주체와 유료 사용자, 대리 수취 결제업체, 최종적으로 자금이 정체되는 거래 플랫폼 사이의 연관 그래프를 정확히 복원하도록 돕는다.
이렇게 어둠 속에 숨은 금융 연결선을 정밀하게 지도화함으로써 규제 당국과 AI 연구기관은 산업 체인의 핵심 병목 구간을 특정해 정밀한 압박을 가할 수 있고, 나아가 미국 프런티어 AI 능력의 불법 호출을 유지하는 지하 자금 네트워크를 체계적으로 와해시킬 수 있다.
자주 묻는 질문
중국의 AI 프록시 서비스란 무엇인가?
제한 지역에 Claude, ChatGPT, Gemini 등 대형 모델 호출 인터페이스를 전문적으로 재판매하는 상업 플랫폼을 말한다. 대부분의 프록시는 종량제(Pay-as-you-go) 구독 방식을 채택해, 사용자가 무료로 가입한 뒤 토큰 할당량을 구매하면 곧바로 추론 요청을 보낼 수 있다.
규제 당국과 AI 기업은 왜 이런 서비스를 크게 경계하는가?
개별 사용자의 통상적 이용 수요 외에 더 큰 우려는 중국 AI 연구팀이 이를 통해 미국 프런티어 대형 모델의 능력을 대량 추출해 자사 시스템을 파인튜닝·증류함으로써 동일 규모의 기초 연구개발 투자를 건너뛰는 것이다. 이는 수출 통제를 우회할 뿐 아니라 안전 제약이 결여된 파생 모델을 양산할 수도 있다.
AI 프록시 서비스는 암호화폐를 어느 정도나 사용하는가?
스테이블코인으로 대표되는 암호화폐 덕분에 대행업체는 전통 은행 체계를 벗어나 수금을 완료할 수 있고, 결제 마찰과 고객 신원 확인 절차를 줄일 수 있다. Chainalysis가 프록시 플랫폼 100곳을 조사한 결과 40%가 암호화폐 결제 기능을 도입했다.
프록시 서비스 제공업체는 보통 온체인 자금을 어떻게 청산하는가?
대부분은 백엔드 지갑으로 직접 수금하지 않고 제3자 위탁 암호화폐 결제 처리업체에 크게 의존하며, 이를 통해 구매자와 운영 주체 사이에 격리벽을 세우고 현지 금융 규제 제한과 자금 추적 위험을 회피한다.
