저자: FinTax

1. 서론

1.1 국가 개요

카자흐스탄 공화국, 줄여서 카자흐스탄. 카자흐스탄은 유라시아 대륙에 걸쳐 있으며, 국토의 대부분은 아시아에, 일부는 유럽에 걸쳐 있습니다. 1991년 12월 16일 독립을 선언했으며, 러시아, 중국, 키르기스스탄, 우즈베키스탄, 투르크메니스탄 등의 국가들과 국경을 접하고 있으며, 카스피해를 사이에 두고 이란과 아제르바이잔과 접하고 있습니다. 카자흐스탄은 세계에서 가장 큰 내륙국으로, 14개 주와 3개 지방자치단체로 구성되어 있습니다. 카자흐스탄의 공용어는 카자흐어이며, 카자흐어와 러시아어가 공용어입니다. 카자흐스탄의 법정 통화는 텡게입니다. 카자흐스탄은 중앙아시아에 위치한 국가로, 급속한 경제 발전, 비교적 안정적인 정치 상황, 그리고 비교적 양호한 사회 질서를 갖추고 있습니다. 주목할 점은 2021년 초만 해도 카자흐스탄의 비트코인 채굴 컴퓨팅 파워가 세계 3위에 올랐고, 카자흐스탄 국가세무위원회의 데이터에 따르면 2025년 3월 현재 카자흐스탄에는 이미 75개의 채굴 회사가 공식적으로 등록되어 있다는 것입니다.

1.2 디지털 자산의 정성적 분석

카자흐스탄 공화국의 "디지털 자산에 관한" 법률의 정의에 따르면, 디지털 자산은 암호화 및 컴퓨터 계산 도구를 사용하여 디지털 코드가 지정된 전자 디지털 형태로 생성된 자산으로, 화폐 단위 및(또는) 법정 통화가 아니며 분산 데이터 플랫폼 기술을 기반으로 한 정보 불변성에 의해 등록되고 보호됩니다.

아스타나 국제 금융 센터의 해석 조항에 따르면 디지털 자산은 다음과 같은 특성을 지닌 가치의 디지털 표현입니다. (1) 디지털 방식으로 거래될 수 있으며 (a) 교환 매체, (b) 측정 단위, (c) 저축 수단으로 사용할 수 있습니다. (2) 법정 통화로 교환될 수 있지만 어떤 관할권의 정부에서도 발행하거나 보증하지 않습니다. (3) 디지털 자산 사용자 커뮤니티의 동의에 따라서만 위의 기능을 수행합니다. (4) 법정 통화 및 전자 화폐와 구별되어야 합니다.

해당 국가의 규정을 준수하기 위해 이 문서에서는 계속해서 "디지털 자산"이라는 용어를 사용합니다.

2. 암호화폐 세금 정책과 그 역학

2.1 일반 세금 제도 개요

카자흐스탄의 세무 규정은 카자흐스탄 세법과 그 규정에 따라 채택된 규범적 법률 문서로 구성됩니다. 카자흐스탄은 2017년에 세무 제도를 개혁하고 2018년에 발효된 새로운 세법을 제정 및 공표했습니다. 기타 규범적 법률 문서로는 주로 이전가격법과 행정벌법이 있습니다. 또한, 재무부 및 국가세입위원회와 같은 국가 기관은 권한 내에서 규범적 법률 문서를 발행할 권리를 가지며, 이를 통해 세법 및 규범적 법률 문서의 특정 조항 이행을 더욱 정교화할 수 있습니다.

카자흐스탄 세무국은 국가세무위원회와 지방세무당국으로 구성되어 있습니다. 국가세무위원회의 주요 임무는 세금 납부를 보장하고 재정에 대한 지침을 제공하며, 세무 및 관세 업무를 관리하는 것입니다. 지방세무당국은 카자흐스탄 정부의 승인을 받아야 하며, 여기에는 국가, 아스타나 및 알마티 시의 지역 파견 기관, 군, 시 및 군 정부 기관, 그리고 국가세무위원회의 지역 간 지부가 포함됩니다. 경제특구가 설립되면 경제특구 내에 세무당국을 설립할 수 있습니다. 세무당국은 국가세무위원회의 지휘를 받습니다.

카자흐스탄의 현재 세금과 수수료는 주로 법인소득세, 개인소득세, 부가가치세, 소비세, 사회보장세, 토지세, 차량세, 재산세, 초과이익세 및 기타 세금과 수수료로 구성됩니다.

2.1.1 법인소득세

거주 기업. 카자흐스탄 법에 따라 카자흐스탄에 설립되었거나, 외국 법에 따라 설립되었지만 실제 경영 또는 실질적 경영이 카자흐스탄에 소재하는 경우, 해당 기업은 거주 기업입니다. 과세 범위는 전 세계에서 발생하는 연간 총소득입니다. 달리 명시되지 않는 한, 카자흐스탄의 법인소득세율은 20%입니다.

비거주 기업. 카자흐스탄 세법에 따르면 비거주 기업은 거주 기업에 해당하는 개념입니다. 즉, "거주자"가 아닌 기업은 "비거주 기업"입니다. 또한, 기업이 카자흐스탄 세법에 따라 거주 납세자라 하더라도 카자흐스탄이 체결한 국제 조세 조약에 따라 해당 기업이 비거주 기업으로 규정되는 경우, 비거주 기업에 대한 세법 조항이 해당 기업에 적용됩니다. 비거주 기업은 카자흐스탄 국내에서 발생한 소득에 대해서만 카자흐스탄에서 법인소득세를 납부해야 합니다. 비거주 기업이 카자흐스탄에서 상설사업장을 통해 사업을 수행하는 경우, 상설사업장과 실제로 관련된 해외 소득에 대해서도 카자흐스탄에서 법인소득세를 납부해야 합니다. 달리 규정되지 않는 한, 상설사업장을 구성하지 않는 비거주 기업에 적용되는 법인소득세율은 일반적으로 20%입니다. 또한, 비거주자 법인의 상설사업장 순소득(20% 법인소득세 공제 후)에는 15%의 지점이익세가 부과되며, 이는 적용 가능한 이중과세방지협정(DTT)에 따라 감면 또는 면제될 수 있습니다. 따라서 DTT 감면이 없는 경우, 비거주자 법인의 상설사업장 소득에 대한 실효세율은 32%가 됩니다.

2.1.2 개인소득세

거주 납세자. 개인 소득세 거주자 납세자는 카자흐스탄에 영구적으로 거주하고 중대한 이해관계의 중심지가 카자흐스탄에 있는 개인입니다. 영구 거주란 현재 과세 연도 말 기준으로 연속된 12개월 동안 최소 183일(도착일 및 출국일 포함) 동안 카자흐스탄에 체류하는 것을 의미합니다. 개인이 국제 금융 중심지인 "아스타나"에 투자 활동을 하는 경우, 연속된 12개월 동안 최소 90일(도착일 및 출국일 포함) 동안 카자흐스탄에 체류하면 영구 거주자로 간주됩니다. 중대한 이해관계의 중심지는 카자흐스탄 시민이거나 카자흐스탄 거주 허가를 소지한 카자흐스탄 거주자로서, 배우자 또는 가까운 친척이 카자흐스탄에 거주하고, 본인, 배우자 또는 친척이 언제든지 이용할 수 있는 가족 및 거주지를 카자흐스탄에 둔 사람입니다. 과세 범위는 카자흐스탄 내외에서 개인이 취득한 모든 소득입니다. 납세자의 모든 소득(면세소득 및 비과세소득 제외)에서 세전 공제액을 공제한 잔액이 과세소득이며, 세율은 10%입니다.

비거주자 납세자. 카자흐스탄 세법은 비거주자 개인소득세 납세자에 대한 구체적인 정의를 제시하지 않지만, 위에서 언급한 거주자 개인소득세 납세자 요건을 충족하지 못하는 경우 비거주자 개인소득세 납세자로 간주됩니다. 비거주자는 카자흐스탄에서 발생한 모든 소득에 대해 개인소득세를 납부해야 하며, 세율은 일반적으로 20%입니다. 특별한 규정이 있는 경우를 제외하고, 비거주자는 카자흐스탄에서 발생한 소득에 대해 세전 공제를 받을 수 없습니다.

2.1.3 부가가치세

카자흐스탄 세법은 부가가치세 납세 의무자를 다음과 같이 규정합니다. 1) 자영업자, 개인사업자, 거주 기업(국영 기관 및 국립 중등교육기관 제외), 그리고 카자흐스탄에 부가가치세 등록을 한 지점을 통해 카자흐스탄에서 사업을 수행하는 비거주 기업. 2) 유라시아 경제 연합 관세 동맹 관세법 및 카자흐스탄 공화국 관세법의 규정에 따라 카자흐스탄으로 상품을 수입하는 직원. 3) 카자흐스탄에 전자 서비스를 제공하는 외국 기업. 과세 대상 매출 및 과세 대상 수입에는 12%의 부가가치세율이 적용되며, 일부 거래에는 영세율이 적용됩니다.

2.2 암호화폐 세금 정책

2021년 6월, 카자흐스탄 카심-조마트 토카예프 대통령은 디지털 자산 채굴 과세에 관한 세법 개정안에 서명했습니다. 이에 따라 2022년 1월 1일부터 디지털 자산 채굴자는 채굴 과정에서 소비되는 전기에 대해 세금을 부과받게 됩니다. 2024년 1월 1일부터 디지털 자산 채굴에 사용되는 전기에 대한 세율은 kWh당 2텡게로 통일됩니다. 카자흐스탄 통합 전력망에 연결되지 않은 자체 전력이나 재생에너지를 사용하는 경우, 세율은 kWh당 1텡게로 산정됩니다. 디지털 자산 채굴의 전력 소비량을 측정하는 제어 장치가 없거나 장치 고장이 발생할 경우, 최대 전력 부하를 기준으로 전력 소비량을 산정합니다.

카자흐스탄에서 디지털 자산 산업에 종사하는 기업은 20%의 법인소득세가 부과됩니다. 세금 계산 시, 기업의 연간 총소득은 세법 규정에 따라 조정되어야 합니다. 디지털 자산 판매로 발생한 실제 소득은 연간 총소득에 포함되지 않으며, 과세 소득은 납세자가 취득한 디지털 자산의 수량에 카자흐스탄 세무 당국 또는 아스타나 국제 금융 센터가 매일 발표하는 디지털 자산의 가치를 곱하여 산정됩니다. 디지털 자산 채굴 비용을 포함하여 취득한 소득과 관련 없는 비용은 공제되지 않습니다.

카자흐스탄에서 디지털 자산을 판매하는 개인은 부동산 가치 상승으로 인한 소득에 대해 개인 소득세를 신고해야 합니다. 거주자의 개인 소득세율은 10%이며, 비거주자의 개인 소득세율은 일반적으로 20%입니다.

카자흐스탄의 부가가치세 규정에 따르면, 디지털 자산 채굴 활동에 참여하는 사람들 간에 분배되는 디지털 채굴 풀의 디지털 자산은 부가가치세 과세 대상이 아닙니다. 또한, 디지털 자산 판매로 발생하는 매출은 부가가치세 과세대상이 아닙니다.

2025년 3월 현재 카자흐스탄에는 공식적으로 등록된 채굴 회사가 75개 있습니다. 카자흐스탄 국가세무위원회에 따르면, 지난 3년간 이들 기업의 활동으로 인한 각종 세금은 총 177억 텡게에 달했으며, 이 중 116억 텡게는 디지털 자산 채굴 세금입니다. 2024년 세무조사에서 세무위원회가 부정행위를 적발하여 총 49억 텡게의 추가 세금과 수수료가 부과되었는데, 이 중 23억 텡게는 디지털 자산 채굴 세금이고, 26억 텡게는 법인소득세입니다. 또한, 디지털 자산을 판매한 일부 시민이 소득을 과소 신고하여 43억 텡게의 개인소득세가 부과된 사실이 밝혀졌습니다. 이러한 현상으로 인해 카자흐스탄 국가세무위원회는 디지털 자산 거래 전반에 대한 감독 및 감사를 더욱 강화했습니다.

3. 디지털 자산 규제 정책 및 동향

3.1 디지털 자산 규제 정책

아스타나 국제금융센터(AIFC)는 아스타나 시에 위치한 지역으로, 대통령이 경계를 정하고 금융 분야에 대한 특별 법률 제도를 시행하고 있습니다. 디지털 자산의 개념과 유형, 그리고 AIFC 내 디지털 자산의 발행(디지털 자산 채굴 제외), 배치, 유통 및 보관 절차 및 조건은 AIFC법에 의해 규정됩니다. AIFC의 디지털 자산 거래소 요건 및 인허가 절차 또한 AIFC법에 의해 규정됩니다.

2018년 1월 1일, 아스타나 금융 서비스 기관(AFSA)이 설립되었습니다. 이 기관은 아스타나 국제 금융 센터의 독립 규제 기관으로, 아스타나 국제 금융 센터 내에서 금융 및 보조 서비스와 자본 시장 활동을 수행하는 센터 참여자를 감독합니다. 또한, 이 기관에 등록되어 비금융 서비스 활동에 종사하는 회사를 규제하는 기관이기도 합니다. 이 기관의 구체적인 책임은 다음과 같습니다. 1) 센터의 금융 서비스 및 관련 활동 감독과 관련하여 센터 기관을 위한 법률 초안을 작성하고, 이러한 법률 통과를 담당하는 기관에 공개 논의 및 승인을 위해 제출합니다. 2) 센터의 금융 서비스 및 관련 활동 감독과 관련된 법안을 통과시킵니다. 3) 센터 참여자를 등록, 인증 및 라이선스를 발급합니다. 4) 센터 참여자 목록을 유지합니다. 5) 센터 참여자의 활동을 모니터링 및 감독하고 이에 대한 규제 조치를 취합니다.

2023년 카자흐스탄은 디지털 자산법을 통과시켜 디지털 자산의 발행 및 유통, 그리고 디지털 자산 채굴 활동의 발전을 위한 법적 토대를 마련했습니다. 이 법안은 디지털 자산 분야 국가 규제의 목적이 카자흐스탄 공화국 내 디지털 자산 발행 및 유통, 그리고 디지털 자산 채굴 활동을 통해 경제 발전을 촉진하고 경쟁력을 강화하는 것이라고 명시하고 있습니다.

카자흐스탄은 전반적으로 디지털 자산에 대해 개방적이고 지지적인 정책 기조를 유지하고 있습니다. 규제 체계 개선을 지속적으로 추진하고 있으며, "선점자 우위"를 위한 지역 시범 전략을 채택하여 기술 시험 및 모델 혁신을 장려함으로써 디지털 경제 발전을 촉진하고 있습니다.

3.2 디지털 자산 규제의 최신 동향

2025년을 맞이하여 카자흐스탄은 디지털 자산 규제 시스템 구축에 박차를 가하고 관련 법률 및 규정 제정 및 개선을 지속적으로 추진해 왔습니다. 확대 정부 회의와 국회에서 대통령의 연이은 연설에 따라, 관련 부처는 신속하게 대응하고 정책 지침을 적극적으로 수립하며 정책 이행 현황을 국민에게 지속적으로 공개했습니다. 카자흐스탄은 규제 체계 개선에 집중하는 동시에 디지털 자산 인프라의 체계적인 구축에도 힘쓰고 있으며, 디지털 텡게, 거래 서비스 제공업체, 암호화 결제 등 핵심 분야를 적극적으로 육성하고 있습니다.

2025년 1월 27일, 카자흐스탄 국립은행(NBK)은 연례 보고서 "국가 디지털 금융 인프라(NDFI) 개발"을 발표했습니다. 보고서에 따르면, 2024년 NDFI 개발의 초점은 새로운 결제 인프라 구성요소를 구축하고 기존 시스템을 개선하여 시장 참여자 간의 안전하고 투명한 상호작용을 보장하는 것입니다. 또한, 2024년 "디지털 텡게(Digital Tenge)" 프로젝트 2단계의 일환으로 공공 및 암호화폐 결제 분야에서 디지털 자산의 새로운 활용 사례를 테스트하여 국가 경제에 완전히 통합될 수 있는 기반을 마련했습니다. 2025년은 국가 디지털 자산 단계적 출시의 마지막 해입니다. 이 보고서는 2025년 "디지털 텡게" 프로젝트 개발 방향을 제시합니다. 첫째, 국가 디지털 자산을 완전히 구현하고 그 장점을 홍보하기 위한 적절한 규제 및 법적 프레임워크가 필요합니다. 2023년과 2024년의 작업을 토대로 2025년에는 정보기술 서비스에 대한 입법적 틀을 승인할 계획입니다. 둘째, 디지털 자산의 국경 간 지불에 대한 기본 계획은 2025년에 모든 참여자와의 완전한 통합을 바탕으로 시험될 것입니다.

2025년 1월 28일, 카자흐스탄 대통령은 확대 정부 회의에서 "우리나라에서는 이러한 (디지털) 자산이 AIFC 디지털 자산 거래소에서만 합법적으로 거래될 수 있습니다. 그러나 전문가들에 따르면 카자흐스탄 디지털 자산 투자자의 5%만이 이 센터의 플랫폼을 이용하고 나머지는 소위 "회색 지대"에서 활동하고 있습니다. 디지털 자산의 더 넓은 합법적 유통을 위한 인프라를 구축하는 것이 필수적입니다. 금융 규제 기관은 적절한 법적 틀을 마련하는 데 참여해야 합니다."라고 말했습니다. "대통령의 요청에 따라 AIFC는 대통령의 모든 지시가 AIFC의 기존 주요 및 특별 권한 체계의 틀 안에서 시행될 것이라고 답했습니다. 금융 규제 기관이 적절한 법적 틀을 마련하는 데 참여해야 한다는 요청에 따라 카자흐스탄 국립은행은 언론 질의에 답변하며 입법 개정을 추진하기 시작했다고 밝혔습니다. 카자흐스탄 국립은행은 전국적으로 디지털 자산의 유통을 위한 표준화된 환경을 구축할 계획이며, 이를 통해 거래의 투명성을 확보하고 국민의 이익을 보호할 수 있기를 기대합니다. 동시에, 디지털 자산을 결제 수단으로 사용하지 않을 것으로 예상됩니다.

카자흐스탄 국립은행은 디지털 자산 규제 외에도 디지털 금융 자산(DFA)을 유통시킬 계획이며, 이는 자산 토큰화를 포함한 혁신적인 금융 상품에 새로운 기회를 제공할 것입니다. 또한, 디지털 자산 시장의 세부적인 운영 메커니즘과 디지털 자산의 유통 조건이 새로운 은행법에 반영될 것이라고 덧붙였습니다.

2025년 5월 22일, 카자흐스탄 국립은행 부총재 베릭 숄판쿨로프는 국가 디지털 금융 인프라 개발 및 디지털 자산 규제 방안에 대한 브리핑에서 다음과 같이 보고했습니다. 카자흐스탄 대통령의 지시에 따라 국립은행은 관련 정부 기관과 협력하여 디지털 자산 유통의 법적 기반을 마련하기 위한 일련의 법률 개정안을 마련했습니다. 개정안은 두 가지 부분으로 구성됩니다. 첫째, 디지털 금융 자산의 도입 및 법적 지위 정의입니다. 둘째, 암호화폐 거래소에 라이선스를 발급하여 무담보 디지털 자산 거래를 규제하는 것입니다. 이와 함께 국립은행은 디지털 자산 규제 샌드박스를 구축하고 있습니다. 이 프레임워크 내에서 시장 참여자들은 다양한 혁신적인 서비스와 기술을 시험해 볼 수 있을 것입니다. 카자흐스탄 국립은행 결제 시스템 부서장인 예를란 아쉬크베코프는 디지털 자산 거래 서비스 제공업체가 카자흐스탄의 법적 틀 안에서 공식적으로 도입될 것이라고 밝혔습니다. 이러한 서비스 제공업체는 라이선스를 취득하여 운영되고 국립은행의 규제를 받게 되며, 현재 AIFC(카자흐스탄 중앙은행)에서 운영 중인 디지털 자산 거래소는 계속해서 AIFC 금융 규제 기관의 별도 규제를 받게 됩니다.

또한, 카자흐스탄은 암호화폐 결제의 더 많은 가능성을 모색하기 위해 일련의 조치를 취했습니다. 첫째, 획기적인 시범 구역이 설립되었습니다. 2025년 5월 29일, 카자흐스탄 대통령은 "디지털 자산을 사용하여 상품, 서비스 등을 구매할 수 있는 혁신적인 시범 구역인 CryptoCity를 조성할 계획"이라고 발표했습니다. 둘째, "Crypto Card(криптокарты)" 프로젝트를 시작합니다. 암호화폐 카드를 통해 소비자는 허가받은 거래소의 수탁 지갑을 통해 비현금 거래를 수행할 수 있습니다. 이 솔루션은 디지털 자산의 유통을 기존 결제 인프라에 안전하고 편리하게 통합할 수 있도록 지원합니다. "Crypto Card"의 메커니즘에 따라, 고객이 AIFC 암호화폐 시장에서 디지털 자산을 판매하면 거래 대금 결제 시 해당 금액이 "Crypto Card"(고객의 은행 계좌에 연결된 표준 결제 카드)에 즉시 입금되고, 암호화폐 즉시 판매 후에는 실제 화폐로 결제됩니다.

회의에서는 시장 참여자들이 국립은행의 조정 하에 디지털 자산 분야에서 여러 시범 프로젝트를 시행할 것이라는 점도 공개되었는데, 여기에는 1) 디지털 자산의 결제 거래를 위한 국가 통화(디지털 텐게 포함)로 지원되는 스테이블코인 발행, 2) 금융 자산 및 부동산의 토큰화와 증권 토큰 발행, 3) 디지털 금융 자산의 기초 담보에 대한 회계 및 보관 시스템 구축, 4) 암호화폐 거래 사업 및 암호화폐 보관 서비스 구축 등이 포함됩니다.

4. 결론

카자흐스탄의 디지털 자산 분야 발전은 카자흐스탄의 개방적인 자세와 이 산업에 대한 강력한 지원을 반영합니다. 카자흐스탄은 디지털 자산 규제 시스템 개선을 위한 조치를 지속적으로 시행하고, 정책 차원에서 온건한 규제 완화를 촉구하여 산업의 혁신과 발전을 촉진하고, 국제적으로 규제를 준수하면서도 경쟁력을 갖춘 디지털 자산 생태계를 구축함으로써 중앙아시아 디지털 금융 허브를 구축하려는 전략적 포부를 보여줍니다. 동시에 카자흐스탄은 디지털 자산이 국가 경제 구조에 효과적으로 통합될 수 있도록 현대적인 디지털 자산 인프라 구축에 전념하고 있습니다. 이러한 조치는 향후 디지털 자산 산업의 안정적인 성장을 위한 탄탄한 기반을 마련할 뿐만 아니라, 카자흐스탄이 세계 디지털 경제에서 입지를 다지는 데 강력한 지원을 제공합니다. 디지털 자산 혁신을 위한 법률 및 규제 체계와 인프라가 점진적으로 구축됨에 따라, 카자흐스탄은 중앙아시아 디지털 자산 분야의 선두 주자로 자리매김하여 경제 다각화를 더욱 촉진하고 국제 경쟁력을 강화할 것으로 기대됩니다.